项目投资总结

第一章导论

1. 投资与投资项目的概念

投资的基本含义：经济主体为了获取预期的效益，投入生产要素，形成资产的经济活动。 或：经济主体为未来获得收益而现时投入资金或资本。

投资项目指在规定期限内为完成某项开发目标，而规划的投资、政策措施、机构，以及其它活动在内的独立整体。

投资项目要素:资金 技术 组织 相关政策

2. 投资项目分类

投资主体和产品属性:政府投资（公共） 企业投资（私人）投资范围、经济效益：公益性、基础性、竞争性(了解每个项目的元素，不要背)

3. 可行性研究与项目评估的共同点、差异、关系（重点）

（一）共同点两者同处于项目投资的前期、二者的目的和要求相同、二者考察的内容与方法是相通的

（二）区别承担主体不同、研究的角度和重点不同、报告撰写内容和成果形式不同、二者在项目投资决策过程中所处的时序和作用不同

（三）可行性研究是项目评估的对象和基础、项目评估是可行性研究的结果得以实现的前提、项目评估是可行性研究的延伸和再评价

第二章 项目必要性评估

4. 项目必要性评估的内容P54

5．P67问题5：投资环境 P59

6.P67问题6：软环境、硬环境内容

软环境:不具有物质形态的影响投资项目的各种人际环境因素. 包括:投资政策, 措施; 政府效率; 科技文化水平; 相关法律, 社会, 政治, 经济制度等

硬环境:具有物质形态的影响投资项目的环境因素. 包括:地理位置, 资源状况, 气候条件等; 基础设施:交通运输, 邮电通信, 城市基础设施, 原料供应, 三产服务等.

P64-66表中的因素要背 判断属于哪一种

第三章 市场分析

7.P100问题1：市场分析

市场分析:对项目产品进行需求、供给和综合分析.

通过市场调查认识项目产品的过去和现在, 通过市场预测认识市场未来, 通过市场趋势综合分析揭示市场结构规律.

分析产品的需求 (显性和潜在) 、分析产品的供给 (显性和潜在)

8.P100问题2、3：市场调查、预测的主要方法

市场调查的方法P71 1.资料调查2. 抽样调查3. 实地调查4. 调查步骤

预测的主要方法 P75

9. 市场潜量预测、市场趋势预测P75

第四章 建设规模

10.P89例4-1（参书）：非线性盈亏平衡分析

11.P100问题12：确定合理经济规模方法哪些 盈亏平衡法、分步法（逼近法）、最小费用法

12.P100问题13：盈亏平衡法确定起始规模、最优规模 作业1和作业3

1. 某产品的总成本函数和总收入函数为：总成本 C=a1+a2Q+a3Q2总收入 S=b1Q+b2Q2 a1、a2、a3，b1、b2为技术经济参数 通过调查确定a1=600，a2=100，a3=3，b1=320，b2=－2，试确定其Qmin ，Qmax ，Qe 。

3. 中兴公司特种车项目A 方案资料表明，每辆车销售价格为57800元人民币，年可变成本预

计为20800万元，年固定成本为5200万元，项目投产后设计生产能力为6000辆/年，年销售税金2430万元，试对该方案进行盈亏平衡分析。

13.P100问题14：起始、最大规模确定方法、步骤（重点）P86

14. 盈亏分析法含义及算法公式

第五章 生产技术条件与环境评估

15.P123问题7：厂址选择方案优选方法P109

16.P143问题3：设备选择方案优选方法P129

第六章 投资估算

17. 项目总投资由哪些构成、形成资产P177-P179图9-1 （背）

18. 静态投资和动态投资

19. 建设投资的估算方法（匡算、详细估算）

20分项按比例估算某已建化肥厂有合成氨和尿素两套装置。合成氨装置能力为年产合成氨30万吨，尿素装置能力为年产尿素48万吨。其中合成氨装置投资11000万元，尿素装置投资4700万元，两项合计投资15700万元。又知该化肥厂总投资为25120万元。现拟建一年产合成氨24万吨，尿素38万吨的新工厂，试估算其投资额（不考虑价格变化，M=1，n 取0.7）。 （答案参见ppt ）

21. 资金周转率, 郎格系数

22. 建设期利息 算例

某一工业投资项目，在建设期起点发生固定资产投资800万元，无形资产投资200万元，并从银行取得长期借款600万元，借款期限为2年，年利息率为6%，该项目建设期为2年，在建设期期末发生流动资金投资200万元。请计算：建设期资本化借款利息、建设投资、固定资产原值、项目总投资。

（1）建设期资本化借款利息=600×（F/P，6%，2）－600=600×1.1236－600=74.16（万元）

（2）建设投资=800＋200+74.16=1074.16（万元）

（3） 固定资产原值=800＋74.16=874.16（万元）

（4）项目总投资=1200＋74.16=1274.16（万元）

23. 无形资产及构成

24流动资金估算(分项定额估算)

25. 作业

参考：P201问题1、2、4、5、11

第七章 项目融资方案分析

26. 项目资金来源

27. 项目融资与企业融资

28. 项目融资成本计算 P213——P218

29. P218例10-1：资金综合加权成本率计算

30. 作业：利用资金综合加权成本率指标优选

第八章 项目财务效益评估

31. 项目经济评估的层次、评估对象

财务评估、国民经济评估的层次对象

32. 财务基础数据与参数的测算

财务基准收益率

33. 财务效益与费用的估算

❆ 各类成本（经营成本、可变、固定、制造等等）的概念、含义、内容P254

34.NPV ,IRR,Pt(动态, 静态), 借款偿期, 流动比, 速动比算例:P222例10-2（考）

35. 财务盈利分析、偿债分析、生存能力分析；报表、指标

现金流量表

投资项目现金流量表（无杠杆）、资本金现金流量表（有杠杆） 财务计划现金流量表（投资活动、融资活动、经营活动）P263 ❆ P260-263:例11-1 、11-2

❆ P271:例11-3

❆ P272:例11-4

❆ P273:例11-5

❆ 作业 （第七章PPt 作业）

第九章 国民经济效益评估

36. 什么是国民经济评估，国民经济评估与财务评估的区别、联系P285

37. 项目内部效果, 外部效果、内容

38. 什么是转移支付，内容？P294-295