湘潭大学商学院金融学

1.提高利率有利于降低通货膨胀，但提高利率会使企业增加成本。

2.货币管理当局的最重要职能是保持币值稳定，币值稳定的表现是。

——（对外）没有严重通货膨胀，（对内）本币与主要国际货币之间汇率不剧烈波动。

3.商业银行的三大任务：。

4.在双重目标制下，货币政策的两个目标是。

5.货币外延划分为M0（现金），M1（狭义货币量），M2（广义货币量）。

6.从直接融资和间接融资角度看，股票、债券、商业信用等形式的融资是

7.收益资本化理论告诉我们，当利息率提高时，非货资产的市场价格倾向于

8.成本上升会带来“成本推动型通货膨胀”，虽然成本的具体形式多种多样（原材料成本、工资成本、折旧费等），但一切成本的最终本质都是工资推动。

9.不同风险条件下的利率水平不同，现实中的利率总是由两部分构成，一部分是无风险基准利率，另一部分是风险补偿利率。

10.股票的市盈率总与利率保持一定的联系，这是因为人们总要把股票的投资收益率与利率进行对比，而股票市盈率的 倒数 就是股票投资收益率。市盈率=现实股价/每股年收益

11.企业资本由净资本和负债两部分构成，因此来自企业的剩余价值的资本收益也要分解为两部分，它们是净资本收益和利息。

12.商业银行通常面临的四大风险是

13.物价“同比上涨”的“同比”是指

中央银行的资产负债表中，资产数额与负债数额恒等。（√）

商业银行表外业务包括传统中间业务（无风险）和新兴表外业务（有风险），后者指金融期货、远期、期权、互换。（√）

利率因素使同样1元钱，在不同时点有不同的价值，这与通货膨胀情况无关。（√）

货币乘数越高，货币供应量就会越大，货币乘数与商业银行的派生存款倍数正相关。（√） 利息的来源是企业的资本收益，资本收益的来源是剩余价值。（√）

企业需要机器设备时，可以自己花钱购买，也可以从融资租赁公司获得。（√）

金融领域容易出风险，因为金融活动天然脆弱。（√）

二级市场（证券交易市场）是指发行股票、债券的市场。（√）

7.什么是商业银行经营的三大原则，为什么说三大原则之间存在矛盾？

流动性原则：指银行能够随时满足客户提取存款等要求的能力。

安全性原则：指管理经营风险、保证资金安全的要求。

盈利性原则：改进服务、开拓业务和改善经营管理的内在动力。

三原则既有统一的一面，又有矛盾的一面。一般来说，安全性与流动性是正相关的：流动性较强的资产，风险较小，安全有保障。但它们与盈利性往往有矛盾：流动性强、安全性好，盈利率一般较低；盈利率较高的资产，往往流动性较差、风险较大。

23.试述社会主义经济中信用存在和发展的必要性？

① 商品货币经济是信用存在的基础：1.商品货币经济的发生，决定信用的出现；2.商品货币关系的发达程度，决定信用的发展状况。

② 商品货币经济是社会主义信用存在的客观依据：1.客观上存在着货币资金余缺调剂的必要性；2.货币调剂只能通过信用方式进行。

③ 扩大企业自主权对社会信用关系有较大影响：1.引起信贷资金来源的增多；2.导致信贷资金运用范围扩大；3.信用形式日益多样化；4.信用的杠杆作用日益加强。

1.利率的决定因素有哪些，利率变动对国民经济会产生哪些作用？

因素：产业资本收益率（决定利率上限），投资与储蓄的相对关系，货币供给与需求。 作用：1.影响家庭收入中消费与储蓄的比例，但储蓄增减与利率升降关系不确定。

2.影响企业财务成本、企业效益，从而影响其投资，甚至企业生存。

3.通过影响企业生产投资规模而影响货币需求、供给。

4.影响国家就业率、GDP增长率。

5.影响国际资本流动、国际收支水平、汇率、进出口、国家货币政策。

6.影响金融产品价格，甚至一切非货币字长的市场价格。

2.金融风险包括哪些？为什么金融领域容易聚集风险？

金融风险包括：信用风险、市场风险（利率风险、外汇风险、股票期货市场风险） 金融特性和金融脆弱性

跨时区交易时金融脆弱性的基础。

“非实物价值交易”放大了金融资产的价格波动，成为金融体系脆弱性积累的重要来源。

3.中央银行用货币手段调控宏观经济时，三个主要的调控工具是什么？如果经济陷入萧条，需要刺激经济，中央银行应该如何操作？

调控工具：法定存款准备金率，再贴现政策，公开市场业务

方法：降低基准利率，宽松的货币政策和信贷政策，公开市场操作，增加市场流动性

4.商业银行的三大业务是什么？

负债业务：商业银行形成资金来源的业务，自有资金和负债两部分组成。

资产业务：把所筹集的资金加以运用以赚取收益的业务。

中间业务：不用银行资金，不涉及银行的资产负债表，通过为用户提供金融服务而赚取服务收入。

5.什么是通货膨胀的波及效应和轮番效应？为什么说治理轮番效应的根本措施是控制工资上涨？

成本推动型通胀具有上游对下游的“波及效应”

需求型膨胀与成本型膨胀之间具有“轮番效应”

过度需求——需求型物价上涨——提高工资——成本上涨——成本型物价上涨——工资再提高——下一轮成本型物价上涨

成本推动型通胀的根本在于工资推动

6.中央银行的职能？

1.发行的银行：它垄断货币及现钞的发行权。凭此，它对货币发行量（M0、M1、M2)及币值稳定负责。

2.银行的银行：它既是商业银行的管理者，也是商业银行的服务者：一是集中商业银行的存款准备金；二是主持银行间、企业间资金往来活动的清算；三是充当商业银行的“最后贷款人”。

3.国家的银行：表现在它代理国库（政府财政收支均经过财政部门在中央银行开设的各种帐户进行）；代理国库券发行；对国家财政以信贷支持（直接贷款、购买国债）；管理国家外汇和黄金储备、进行外汇黄金的买卖和管理；制定并执行货币政策和金融法规。

8.金融创新遇到的情况和遇到的问题？

1.金融创新可以分为业务创新.市场创新.工具创新和技术创新，各种类项都需要。

2.竞争是创新的前提，随着银行股份制改革，各类银行竞争更加激烈，这无疑刺激了金融的创新。但是创新的质量却不高。首先，模仿的多，创意少。其次，技术进步在金融传创新中的应用不够，缺乏专业的软件的开发商，行业和行业之间的联系不紧密。

3.区域特征明显，特区和沿海城市金融管制相对较松，市场比较活跃，创新则比较集中。创新结构不平衡，个人理财业务创新在银行方面仅有简单的网上银行，手机银行以及一些信用卡服务。在证劵和保险方面的创新品种也远落后于国外。

4.体制改革需要不断深化和完善。金融创新得以滋生的环境是竞争性的市场，这一点是我国体制相当薄弱。

目前,我国处在产品市场高度发展，而金融市场体制不完善，发展阻滞因素多的时期。金融创新成效初步体现，需求旺盛，发展前景很好。金融市场需要体制改革不断深化，以体制改革为根本，促进金融创新不断发展。中国目前金融市场的潜在需求很大，创新前景好。货币市场上的良性需求也会导致社会总投资增长，由于投资乘数作用，国民经济会成倍增长。反过来，国民收入提高一个水平，又会促进产品市场的需求旺盛，从而投资需求提高，又会引致货币市场的货币需求增长。最终，金融市场会进一步优化。我国目前经济正在高速增长，投资需求旺盛，正是金融市场不断优化，金融工具不断创新的时候，金融业一定会日趋成熟。

9.谈谈货币实践问题?

1.存款准备金制度：一是缺乏弹性。二是操作简单化。三是对准备金支付利息降低了准备金制度作为货币政策工具的有效性。

2.公开市场操作：一是操作对象受限制。二是我国对准备金存款支付利息的制度削弱了公 开市场操作工具的实施效果。

3.中央银行基准利率：一是操作的对象和范围不同。 二是市场化不完全的利率机制和金融市场制约了利率调整工具的效果。

4.再贴现政策：一是社会整体信用水平不高。二是票据市场发育不成熟。

5.再贷款：再贷款作为货币政策工具，只有当商业银行资金来源比较紧张的时候才能有效发挥作用。

10.如何理解不同体制下中央银行的货币政策？你认为现阶段我国中央银行应如何运用货币政策工具？

1.计划经济体制下中央银行实行直接调控，说明中央银行的地位、以及可用的货币政策工具，如信贷规模、利率管制、直接干预等。2.市场经济体制下中央银行实行间接调控，说明中央银行的地位，以及可用货币政策工具，包括存款准备金政策、再贴现政策和公开市场政策，并分析间接调控下这些工具所具备的优缺点。3.我国现阶段已确立了社会主义市场经济体制，在由计划经济向市场经济转化的过程中，中央银行应大力推进货币政策工具由直接调控为主向间接调控为主转化。指出我国应重点使用公开市场政策和再贴现政策，并通过改革逐步完善这两大政策所需的经济金融条件，从而保证其作用的有效发挥。

11.与直接融资相比，间接融资的优点和局限性有哪些？

优点：灵活便利，安全性高，规模经济

局限性：1.隔断了资金供求双方的直接联系；2.减少了投资者的干预。

12.如何理解中央银行是国家的银行？

中央银行是“国家的银行”，它是国家货币政策的执行者和干预经济的工具。

1.代理国库；2.代理发行政府债券；3.为政府筹集资金；4.代表政府参加国际金融组织和各种工具金融活动；5.指定和执行货币政策。

13.金融全球化的主要表现是什么？

1.金融机构全球化；2.金融业务全球化；3.金融市场全球化；4.金融监管于协调全球化。

14.金融工具的基本特征是什么？

金融工具一般具有期限性，流动性，风险性和收益性。

金融工具的发行可分为两类：直接发行方式下的发行价格和间接发行方式下的发行价格。前者包括平价发行，拆价发行和溢价发行。后者包括中介机构的承销价格或中标价格，投资者的认购价格。

15.商业银行主要有哪些中间业务？

结算业务，承兑业务，代理业务，信托业务，租赁业务，咨询及其他业务。

16.二十世纪70年代以来，西方国家金融机构的发展出现了哪些趋势？

1.业务上不断创新，并向综合化方向发展；2.建立跨国银行，推动国际化进程；3.遵循《巴塞尔协议》，重组资本结构和经营结构；4.兼并成为商业银行调整的有效手段；5.分业经营转向综合性经营，形成更大的大型复合型金融结构。

17.我国利率的决定与影响因素有哪些？

1.利润率的平均水平；2.资金的供求关系；3.物价变动的幅度；4.国家经济环境；5.政策性因素。18.金融创新主要表现在哪几个方面？

金融制度创新、金融业务创新、金融组织结构创新

19.试述银行在国民经济中的地位。

1.四大中心：信贷、现金、结算和外汇收支中心；2.资金活动的总枢纽；3.国民经济各部门联系的纽带；4.国民经济体系的神经中枢。

20.试述人民币的性质。

1.仍然是一般等价物；2.是信用货币；3.不是劳动券；4.是社会主义生产关系的反映。

21.试述发展和完美我国的金融市场的重要性。

1.是新经济运行机制的需要；2是发展多种经济形式和多种经营方式的要求；3.是横向经济联系和联合的需要。

24.试述影响货币流通速度的因素？

1.商品流通速度；2.畅销地区的距离交通运输的发展状况；3.经济管理体制、商品组织和摆布是否合理；4.生产结构，产、供、销是否衔接；5.人口数量；6.信用机构的发展和信用机构的完善程度。