会计造假的后果

二、财务造假的后果

财务造假事件败露后，将会给投资者、社会信用体系、经济发展乃至造假者本身，带来难以估量的损失。

一是造成投资者的重大损失。美国纳斯达克公司前主席麦道夫的欺诈金额高达500亿美元，时间长达数十年，也是人类历史上金额最大的投资欺诈事件。西班牙、法国、瑞士、意大利等国家的银行都已宣布，他们因麦道夫诈骗损失可达到数十亿美元，还有许多个人投资者倾家荡产，不得不在花甲之年重新出去找工作。

二是造成造假企业破产倒闭，社会信用丧失并造成大量失业。麦道夫逮捕之前，利用诈骗来的金钱伪装自己，把自己装扮成一个成功商人和慈善家。因此，法院宣布冻结他和他的公司的1700 亿美元资产后，严重影响麦道夫在世界各地投资的企业、慈善机构，其中大部分企业和慈善机构被迫关闭。类似财务造假事件揭露后，也就意味着企业倒闭、大量人员被解雇而失业，社会信用体系被质疑，正常的贸易、融资、借贷计划被搁置，严重影响经济发展和社会稳定。

三是造假者和相关人员巨额罚款并身陷牢狱。蓝田股份有限公司被法院判决赔偿５４０余万元，华伦会计师事务所承担连带赔偿责任。世界通信公司首席执行官贝纳德·埃伯斯被判入狱25 年，安然公司前首席执行官(CEO)杰弗里·斯基林因犯有欺诈、共谋、内部交易等一系列罪行被判处24年又4个月徒刑。法院宣布判处71岁的麦道夫150 年监禁并没收麦道夫约1700亿美元财产，并且不允许假释。在美国，150年的刑期一般都判给恐怖分子、叛国者以及严重暴力犯罪者。在宣判前，麦道夫的律师表示麦道夫年岁已高，希望法庭判处12年刑期，检察官也建议判处麦道夫50年徒刑，但法庭仍然做出最重的处罚。安然公司财务丑闻，也迫使有90 多年历史、国际性的安达信会计师事务所破产被兼并。

一、虚假会计信息带来的危害

企业提供的会计信息与投资者的投资决策、债权人的信贷决策、对企业经济价值与社会的评估、政府对企业的微观管理等，都密切相关。因此，会计信息的质量状况不仅影响到与企业有利益关系的投资者、债权人等群体的经济利益，还会影响到整个国家的经济和社会秩序。会计造假的危害性主要表现在以下几方面：

1.虚假会计信息搅乱市场公平导致社会资源无效配置。

资本市场正常、有序运转的前提和基础，是市场主体———企业必须向外提供高质量的会计信息。会计信息反映企业经营与财务状况，它向政府部门及社会公众打开了了解企业之窗，为现实和潜在的投资者制定投资决策的信息平台。因此，只有企业向外提供真实的会计

信息，使会计信息的各使用者都能通过会计信息而获益，这样的会计信息才能体现最大的公平性。反之，如果企业为谋取自己利益的最大化而向市场提供虚假会计信息，投资者以虚假会计信息作为决策依据，就会导致投资者的利益受到损害。在市场经济条件下社会资源在国民经济各部门和各企业之间的分配主要是通过资本市场来完成，在资本市场中企业提供的会计信息具有信号传递功能，它向信息使用者传递着公司财务状况的好坏，企业内外的信息使用者根据这些会计信息作出合理的判断和决策，从而引导资源流向效益好的企业。但虚假的会计信息使外部信息使用者无法区分企业的质量，导致会计信息的信号传递功能丧失，而优质的公司又不能以较低的成本筹集资金，从而出现了“劣币驱逐良币”的现象，使市场有效配置资源的功能丧失。

2.虚假会计信息引发股市动荡。

一般的投资者对企业的生产经营情况缺乏一个清楚的了解，因此，上市公司向公众提供的会计信息是投资者据以做出决策的重要参考指标。虚假的会计信息，会严重地损害到投资者的利益，使投资者蒙受巨额损失，这种损失来源于两方面：投资者将资金投向低质量的公司是一种损失，而一旦虚假会计信息的行为暴露以后，股价的急剧变化又给投资者造成进一步的损失，从而使投资者对股市望而生畏，谈股色变，严重地动摇了投资者的信心。例如达尔曼公司提供虚假会计信息、虚增利润，在真相被揭露后，其股价一路狂跌，在退市的倒数第二天每股跌破一元面值，与其上市史中的最高价竟相差40 余元，使广大中小投资者损失了10 多亿元，严重破坏了投资环境和市场经济秩序。

3.虚假会计信息危害会计行业本身导致社会环境恶化。

会计信息真实性程度如何，直接影响了会计行业可信度的高低。虽然大多数情况下，会计师受迫于企业与企业管理当局而制造虚假会计信息，但由于会计师是会计信息的主要生产者，财务丑闻一旦曝光，虚假的会计信息给其使用者造成决策上的误导和经济损失，使得社会公众利益无以保障，社会经济活动无信可言，人们首先就会对会计师产生怀疑，进而产生对会计行业的不信任感，导致会计行业的信誉危机，这无疑会危害到会计行业本身的健康发展。

会计造假的危害之大，范围之广，我们在市场经济飞速发展的今天来研究该问题就显得尤为重要。下面以达尔曼为例来研究会计造假问题。

三、会计造假的危害

市场经济在某种程度上就是信用经济。会计造假行为已危及信用经济的大厦，影响市场经济的健康发展。

1.会计造假侵蚀

着会计信息真实性的根基。客观、真实、可靠始终是会计的最重要的质量

特征，如实反映企业的经济与财务真相，是会计最基本的职能。然而，大量存在的会计造假现象，使人们对会计信息的真实性产生了怀疑。据一份对上市公司投资者的调查显示，有80%的投资者认为多数上市公司存在着会计信息失真，由此可见会计信息使用者对企业提供的会计信息真实性的不信任程度。

2.会计造假损害了企业相关主体的经济利益。

1）通过虚构财务状况获取银行信用和客户信用，使银行及供应商的利益受损。

2）通过虚增利润等利润包装骗取上市、增发、配股的资格，损害了投资者利益。典型案例是银广厦通过虚构7.74亿元利润，骗取增发、配股资格，结果使千万中小投资者蒙受了巨大损失。

3）会计造假也使企业自身的筹资成本增加，加大了筹资难度。会计造假还往往与企业的腐败有必然联系，有损企业形象。这些是影响企业发展后劲和长远利益的致命伤。

3.会计造假阻碍了市场经济的健康发展，扰乱了宏观经济秩序。会计造假的普遍存在，增加了会计信息使用者寻求真实信息的成本，提高了市场的交易费用，降低了市场的运行效率。会计造假还影响了投资者的投资积极性，引起目前股市的长期低迷。据一份对上市公司相关问题的调查，有33%的投资者因为会计信息失真而放弃投资。不仅如此，因会计造假引起的会计信息失真，还导致了资本市场的严重扭曲，必将引起资本市场的动荡，扰乱整个经济秩序，从而影响政府的宏观决策。

2 会计造假的危害和具体表现

会计造假行为的危害，可以概括为3 个主要的方面：

首先，会计造假行为可能扰乱社会经济秩序。会计资料作为一类重要的社会资源，对整个社会和利益相关者来讲，意义重大。利益相关者根据会计信息作出相应的反应（如根据会计信息决定投资行为），而会计造假则会误导利益相关者的行为，使之做出不合理的，甚至是错误的行为选择，从而不利于社会资源的优化配置，也不利于社会福利的改进。总之，会计造假不仅会破坏市场经济秩序，导致宏观调控和微观决策的失误，还会为经济犯罪活动提供方便，滋生腐败，甚至增加社会的不安定因素，最终扰乱社会的经济关系、扰乱社会经济秩序。

其次，会计造假行为还可能破坏社会诚信，导致社会诚信的减弱或丧失。诚实守信是社会公德的基本要求，是每个公民的最基本道德规范，更是经常与钱财打交道的会计人员的基本职业操守。可以说，会计人员是否诚信，是企业是否诚信的基础，而企业诚信则是社会诚信的基础。从某种

意义上来说，诚信是企业的生命力，是企业可持续发展的基础。缺乏诚信的企业，是难以在激烈的市场竞争中取得长远的竞争优势的，是最终必然退出市场的。会计造假者弄虚作假、见利弃义，违背基本的职业道德，可以说是丧失了最起码的社会公德，也就不可能成为现代经济活动诚信的“守门员”，更不可能使管理者、政府和社会公众相信他们所提供的会计资料，也就难以获得社会应有的尊重。

再次，会计造假行为可能为经济犯罪提供便利，甚至滋生腐败。会计造假的本身必然造成管理的混乱和内部控制漏洞百出，让不法分子有机可乘。

三、会计造假的危害

1．影响正常的社会经济秩序

会计信息是国家宏观调控的重要依据，由于会计信息失真，使得有关核算资料不真实，掩盖了某些矛盾，国家宏观调控失去了可靠的基础，政策制定失误，干扰市场经济的发展，资源配置低劣化，国有资产严重流失，造成大范围的国家利益受损，严重影响正常的社会经济秩序。

2．打击投资者的信心

财务信息是投资者了解企业经营状况的重要信息来源，也是上市公司与投资者沟通的桥梁。因此，就财务信息而言，“真实、公允”应高于一切，它应该最准确的反映上市公司的经营状况，然而，不少上市公司为了达到其自身的不良目的，蓄意对会计信息进行操纵，有意掩盖，甚至歪曲其真实的经营业绩。这种行为既损害了投资者的利益，也阻碍了证券市场的健康发展。试想，如果证券市场上的投资人知道上市公司在向他骗钱，他还会甘心买股票向上市公司投资吗？长期以往，对投资者信心打击巨大。

3．危害会计工作者自身

会计人员不诚信，轻者违背职业道德，不得再从事会计工作，重者将受到法律的制裁。银广厦通过伪造金融票据等手段，虚构主管业务收入和巨额利润，尤其出具严重失实的无保留意见审计报告的深圳中天勤会计师事务所东窗事发，其执业资格及证券、期货相关业务许可证被吊销，签字的两名注册会计师被依法严惩。为安然公司掩盖造假事实的安达信会计事务所已被禁止向上市公司提供审计服务，并被美国各洲吊销了营业执照。再就是有的会计人员违反国家的有关规定，虚开增值税发票，严重损害了国家利益和企业利益，最终也受到了国家法律的严办。

4．助长了腐败现象和不正之风

会计信息失真不仅削弱了会计基础工作，影响了会计工作秩序的正常运行和会计职能作用的有效发挥，使会计内控系统秩序失控，助长了诸如贪污腐败、行贿受贿、权钱交易等不正之风和违法行为的滋生和蔓延，长此以往，必将导致严重的社

会信任危机和价值危机。

(二)会计造假的危害

愈演愈烈的上市公司会计造假已给国家的经济、政治、文化等方面造成了不可估量的损失。

1．各类部门接受失真的会计信息，会导致宏观决策的失控，严重影响产业结构的优化、社会资源的合理配置和有序流动，削弱了国家法律法规的权威性，并带来严重的社会经济问题。

2．影响会计信息使用者做出正确的投资决策，损害了投资者和债权人的利益，打击了他们的投资信心，影响资本市场的健康发展，破坏了投资环境。

3．造成了国家税收和国有资产的大量流失，影响管理当局做出正确的生产经营决策，破坏企业正常的生产经营秩序。

4．破坏市场游戏规则，加剧市场投机和市场波动，严重损害中小股东权益。

5．会计造假助长了各种腐败现象和不正之风。据统计，我国由于造假与腐败造成的经济损失和消费者福利损失估计每年在9785亿到12 570亿元人民币之间，约占我国GDP的13．6％一16．8％左右。以上种种，严重影响了我国正常的社会经济秩序，阻碍了我国市场经济稳步、健康、快速的发展。