互联网金融2.0时代

　　中国互联网行业一向深谙“得�丝者得天下”的道理，“�丝”兜里的钱虽然比不上“高富帅”的那么多，但大家盼着钱生钱的心理是一样的。俗话说得好，“十个穷�丝抵得上一个高富帅”，金字塔中低端人群的荷包聚在一起那就是一个遏待开挖的大金矿啊，以余额宝为代表的互联网金融产品的凶猛来袭只不过又一次印证了“农村包围城市”的道理而已。

　　今年的博鳌论坛金融分论坛上，各路大佬们对余额宝的关注热情都可以拍一部金融界的《来自星星的余额宝》了，看来关于马云是外星人的搞笑说法也不全是空穴来风啊！

　　言归正传，银行业对余额宝的咬牙切齿那是路人皆知了，五大银行对余额宝的限额封杀会形成多大影响还有待时间来证明。民生银行董事长董文标就半伸橄榄枝半泼冷水地对马云喊话道：“兄弟，咱们共同发展，你也不要都革命了，你也没那本事。”

　　而对于究竟要不要管一管余额宝的问题，香港永隆银行董事长、原招商银行行长马蔚华坚称：“根本不用管！应该放开市场让余额宝发展。”他认为，余额宝的出现是因为利率没有市场化，它自然可以吸收银行存款。并且，余额宝并没有触碰到“不能随便吸收公众存款”、“不能非法集资”这两个当局要掌握的底线。

　　春华资本集团主席胡祖六也认为互联网并没有挑战金融的蛋糕，反而反映出了传统金融的不足，给中国金融体系带来了正能量和生计，也促进了效率的提升和金融多元化。他说：“无论是余额宝还是什么东西，基本上都是一种增量，就是传统金融机构做的不够好的，他们应该说是补充、丰富，是把整个金融的蛋糕做的越来越大。这点我觉得传统的金融机构和信息的金融服务也要调整心态，我觉得最终两者相辅相成、相得益彰，更好的发展中国的金融业。”

　　陆金所的董事长计葵生则浪漫地称赞以余额宝为代表的互联网金融谱写了专属于中国的金融故事。他说：“我自己觉得投融资平台、互联网金融的故事是中国的故事，它不是美国的故事。美国和欧洲的零售市场已经发展的很成熟，是很成熟的市场，金融方面真的很成熟的，你要一个互联网的方式比较低的成本进去，在美国真的是比较难。 在美国有钱人已经习惯用银行、用证券公司，中国不一样的地方是现在年轻人，25岁、30岁、35岁是有钱的，他愿意去试这些新的做法，如果你把需求，就是融资的需求，就是投资的习惯对新技术、新科技的接受度也非常高，纺织在一起，我觉得互联网金融一定变成中国的故事。我相信中国互联网金融的故事是未来5年后，反而是欧美来学习中国的做法。”

　　认为互联网金融冲击银行是好事的还有中国人民保险公司副董事长、总裁王银成，他说：“尽管今天可能互联网金融已经对传统金融造成了一些冲击，让大家感觉到甚至于一些传统的金融机构感觉到压力巨大，但是本质上也还是一件好事情，因为他可以改变我们过去传统的想法，换一个角度来看，怎么为客户创造更好的价值？怎么让他们花更少的钱享受到更好的服务？从本质上还是这么一个关系。所以，做任何商业离开了成本谈其他问题，恐怕永远谈不清楚。互联网今天做的很好，互联网金融做的很好，是因为他们的交易成本非常低，又非常方便，让大家感觉到我用它何必非要用传统的东西，所以逼着我们改变传统的东西，这样对社会的进步是好事情。”

　　长江商学院副院长陈龙认为，互联网金融不仅冲击平台还有金融产品本身。他说：“余额宝是相对简单的创新，但是它的冲击是最大的，你如果看这个趋势，去年年终以前，我们银行讨论互联网的冲击的时候，他还在讨论互联网金融这个词语是否值得存在，再就是对它的监管，余额宝改变了这个格局，余额宝是一个创新，就是渠道的创新，这个产品是货币基金加上支付宝的结合，货币基金这个产品从2004年就有了，一直受到监管。 互联网的冲击不只是一个平台，渠道的冲击，还有就是对产品本身的冲击，因为它的技术革命，因为大数据对风控的能力、定价能力大大加强，所以这块确实不只是改变金融产品本身，就不只是渠道，还有对金融产品的风险在下降。”

　　从马蔚华到陈龙，都是在就着余额宝谈互联网金融或就着金融创新来谈余额宝，秉承的基本上都是支持的态度。那旗帜鲜明地反对余额宝的人有没有？有，央视证券资讯频道执行总编辑钮文新就是一个。

　　曾发文坚决呼吁取缔余额宝的他说：“我不是针对互联网金融，也不反对金融创新，我只反对过余额宝。之所以反对，是因为余额宝侵害了国家的宏观经济利益，侵害了老百姓的利益。”

　　他说：“余额宝有两大问题，一是推高存款利率。有人说利率市场化就可以解决这个问题。但目前还没有利率市场化。如果把存款利率推高了，势必会从价格端推高贷款利率。第二，余额宝把一般性存款转化成了同业存款，导致银行可用于支撑贷款的资金大幅减少，不能支撑贷款的同业存款大量增加，这是金融空转的典型过程。这必然会推高贷款利率。金融空转的结果伤害了老百姓，他们要为此买单。这种空转曾使美国金融发生重大危机。”

　　然而，钮文新的看法并没有受到他嘴里的“老百姓”的待见，“�丝”群体更关心的还是存进余额宝里的钱给他们带来的切实收益。同样，所有的口诛笔伐也没能阻挡住马云的步伐，阿里巴巴与新华基金联手打造的新华阿里一号保本混合基金4月10日正式发行，再度搅乱互联网金融一江春水，摆脱了货币基金的互联网金融正式进入2.0时代。

　　摸着石头过河的人显然不会在乎岸上的七嘴八舌。