东风汽车与江淮汽车财务报表分析

东风汽车与江淮汽车财务报表分析 本文采用比率分析法来对比分析东风汽车与江淮汽车： 一，偿债能力分析 （一）短期偿债能力分析 1，流动比率分析

流动比率是全部流动资产与流动负债的比值。流动比率假设全部流动资产都可以用于偿还短期债务，该指标表示企业每一元流动负债有多少流动资产作为偿还的保证，反映企业可用在一年内变现的流动资产偿还到期流动负债的能力。该指标值越大，企业短期偿债能力越强，企业因无法偿还到期的短期负债而产生的财务风险越小。但是，该指标过高则表示企业流动资产占用过多，可能降低资金的获利能力。

表-1

从表-1可以看出在比较期间内，东风汽车的流动速率小幅降低，原因是汽车产业竞争激烈，公司赚取现金的能力减弱；而江淮汽车的流动速率则又小幅上升，说明其在汽车行业的竞争力有所提高。从整体上来看，东风汽车的流动比率要远远高于江淮汽车，说明江淮汽车的流动性没有东风汽车高，短期偿债能力没有东

风汽车强。 2，速动比率分析

速动比率=速动资产/流动负债

流动资产中的存货可能由于积压过久等原因无法变现或者变现，价值远远低于账面价值; 待摊费用一般也不会产生现金流入。因此，仅以流动资产中变现能力最强的部分与流动负债的比值计算速动比率。

速动比率越高，表明企业未来的偿债能力越有保证。但是速动比率过高，说明企

业拥有过多的货币性资产从而可能资金的获利能力。该指标值，一般以1为宜。

表-2

从表-2可以看出，东风汽车的速动比率在比较期间内呈下降趋势，江淮汽车的速动比率在比较期间则呈上升趋势。东风汽车的速动比率大于同期江淮汽车的速动比率，前者的偿债能力高于后者。 （二）长期偿债能力分析

长期偿债能力主要用资产负债率来分析。资产负债率是负债总额除以资产总 额的百分比，也就是负债总额与资产总额的比例关系。资产负债率反映在总资产 中有多大比例是通过借债来筹资的，也可以衡量企业在清算时保护债权人利益的 程度。资产负债率越低，企业偿债越有保证，贷款越安全。资产负债率还代表企 业的举债能力。一个企业的资产负债率高到一定程度，没有人原意提供贷款，则 表明企业的举债能力己经用尽。 资产负债率=总负债/总资产

表-3

从表-3以看出江淮汽车的资产负债率较高，在经营中能都充分的利用财务杠杆给公司股东带来利益。在比较期间，东风汽车的资产负债率呈上升并趋向江淮汽车的趋势，江淮汽车的资产负债率波动不大，但总体上高于东风汽车。 综上，东风汽车和江淮汽车偿债能力结论

1. 从流动比率和速动比率两个指标分析，江淮汽车的这两个指标在比较期间都在逐渐的上升，说明其偿债能力在增强。

2. 从资产负债率比较可以看出江淮汽车的资产负债率高于东风汽车，说明后者的偿债压力较大。 二，营运能力分析 1，存货 （1）存货周转率

存货周转率是衡量企业生产经营各个环节中存货运转效率的一个综合性指标。一

般情况下，存货周转率越高越好。存货周转率高，说明存货的流动性较好，存货的管

理也具有较高的效率，销售形势也好。

表-4

由表-4可以看出，江淮汽车的存货周转率大大高于东风汽车，说明江淮汽车的存货管理能力与东风汽车相比具有明显的优势。 （2）存货周转天数

该指标与存货周转率相对应，是从另一角度反映存货周转状况。 存货周转天数=365/存货周转率

表-5

由表-5可以看出，东风汽车的存货周转天数在2010年明显降低，说明其企业状况和经营管理水平有很大提高。江淮汽车的存货周转天数远远低于东风汽车，存货管理能力与东风汽车相比具有明显的优势，说明江淮汽车在该方面对资源的配置和利用能力较高。，企业发展前景较好。 2，应收账款

（1）应收账款周转率

应收账款周转率是企业一定时期赊销净额与应收账款平均余额的比率，反应

企业在一段时期内应收账款转变为现金的速度

应收账款周转率=营业收入/[(期初应收账款净额+期末应收账款净额)/ 2]

表-6

从表-6应收账款周转率来看，东风汽车与江淮汽车都呈逐年上升趋势，而江淮汽车在2010年涨幅显著。横向比较来看，江淮汽车均远远高于东风汽车，说明江淮汽车应收账款周转快，企业销售信用严格，而东风汽车的企业销售信用则较宽。 （2）应收账款周转天数

表-7

表-7显示，东风汽车和江淮汽车的应收账款周转天数都有明显降低。但是后者远远优于前者。

综上，东风与江淮营运能力总体评价

1. 从存货周转率和存货周转天数的比较可以看出，江淮汽车的存货管理能力优于东风汽车。

2. 从应收账款周转率和应收账款周转天数比较可以看出，江淮汽车的对应收账款的管理同样优于东风汽车。 三，盈利能力分析 1， 净利润率

表-8

从表-8可以看出，东风汽车和江淮汽车在经过2008年国际金融危机后利润率均有明显提高，江淮汽车涨幅较明显。说明江淮汽车的利润水平高于东风汽车，盈利能力较强。

2，净资产收益率（股东权益报酬率）

股东权益报酬率是一定时期企业净利润与股东权益的均匀总额的比率，是衡量企业盈利能力的指标，其突出反映了投资与报酬的关系，是上市公司盈利能力指标的核心，也是最具综合性和代表性的财务指标。

表-9

表-9指出，东风汽车和江淮汽车的净资产收益率2010年较2009年均有明显提高，但是江淮汽车的涨幅更为显著。且江淮汽车的各期股东权益报酬率均高于同期东风汽车，说明其盈利能力较强。面已经分析到公司营运能力时，江淮公司的存货周转天数与应收账款周转天数都较东风汽车更小，说明江淮公司资产运用状况与经营治理水平都比较高，因而使公司股东权益报酬率远高于东风汽车，且这种进步股东权益报酬率的途径不会增加企业的财务风险。

3，总资产报酬率是将净利润与资产总额相比较，反映了公司管理者运营资产获取利润的能力和效率，反映了所有资本、债务资本和权益资本的汇报情况，而不受资本构成的影响。该指标越高，表明资产利用效率越高，投资盈利能力越强。

表-10

表-10指出，东风汽车和江淮汽车的总资产报酬率2010年较2009年均有明

显提高，但是江淮汽车的涨幅更为显著。且江淮汽车的各期股东权益报酬率均高于同期东风汽车，说明其盈利能力较强。 附：

（一）2010年度东风汽车财务报表： 2010年度资产负债表 (单位：人民币元)

科目 货币资金 交易性金融资产

应收票据 应收账款 预付款项 其他应收款 应收关联公司款

应收利息 应收股利 存货

其中:消耗性生物资产 一年内到期的非流动资产

其他流动资产 流动资产合计 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产

油气资产 无形资产 开发支出 商誉

2010-12-31 4,031,582,337.54 237,310.00 5,040,620,287.64 707,546,572.64 276,058,728.38 89,596,305.72

9,425,203.89 163,091.14 2,725,024,713.47

12,880,254,550.42 103,450,000.00

1,439,754,319.21 20,373,898.00 2,863,077,005.09 541,032,205.78

3,742,884.24

419,064,014.07 68,082,315.61 309,868,490.50

科目 短期借款 交易性金融负债

应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款 应付关联公司款 一年内到期的非流动负债

其他流动负债 流动负债合计 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计

负债合计 实收资本(或股本)

资本公积 盈余公积 减:库存股 未分配利润

2010-12-31 16,769,408.14

4,577,631,907.39 4,686,439,558.16 745,241,323.99 225,926,378.72 170,770,148.88

972,900,406.36

11,395,679,131.64

41,665,482.46 32,878,915.86 88,815,944.75 163,360,343.07 11,559,039,474.71 2,000,000,000.00 710,438,857.73 676,550,652.97

2,505,708,621.01

长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计

资产总计

507,488.88 175,067,352.06

5,944,019,973.44 18,824,274,523.86

少数股东权益 外币报表折算价差 非正常经营项目收益调整 所有者权益(或股东权益)

合计

负债和所有者(或股东权

益) 合计

1,372,536,917.44

7,265,235,049.15 18,824,274,523.86

2010年度利润表 (单位：人民币元)

科目

一、营业收入 减:营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 堪探费用 财务费用 资产减值损失

加:公允价值变动净收益 投资收益

其中:对联营企业和合营企业的投资权益

影响营业利润的其他科目

2010年度 19,800,179,458.67 17,480,279,779.62 303,422,755.81 1,142,940,885.44 891,436,959.35

-27,704,424.47 126,954,145.95

708,315,723.54

科目

二、营业利润 加:补贴收入 营业外收入 减:营业外支出

其中:非流动资产处置净损失

加:影响利润总额的其他科目

三、利润总额 减:所得税

加:影响净利润的其他科目 四、净利润

归属于母公司所有者的净利润

少数股东损益

2010年度 591,165,080.51

64,345,678.21 25,647,884.95 2,128,024.85

629,862,873.77 26,225,042.40

603,637,831.37 570,824,784.85 32,813,046.52

2010年度现金流量表 (单位：人民币元)

科目

销售商品、提供劳务收到的现金

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费

2010年度 19,411,807,322.29 135,958,615.03 395,554,568.34 19,943,320,505.66 16,792,456,011.61 860,666,723.41 735,911,186.09

科目

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额

吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金

1,611,189.88 1,304,635,891.19 -627,103,412.81

17,969,784.84 895,105,016.38

2010年度

支付其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额

收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

投资支付的现金

1,194,403,165.84 19,583,437,086.95 359,883,418.71 365,121,194.22 261,933,674.81 3,812,277.17

筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿还利息支付的现金

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额

913,074,801.22 181,755,715.09 119,671,300.93 647,037,451.93 948,464,467.95 -35,389,666.73

46,665,332.18 677,532,478.38

四、汇率变动对现金的影响 -9,448,003.23 四(2)、其他原因对现金的影响

五、现金及现金等价物净增加额

期初现金及现金等价物余额

期末现金及现金等价物余额

-312,057,664.06

787,185,088.30 3,595,553,954.78

515,839,613.01 3,283,496,290.72

（二）2009年度东风汽车财务报表： 2009年度资产负债表 (单位：人民币元)

科目 货币资金 交易性金融资产

应收票据 应收账款 预付款项 其他应收款 应收关联公司款

应收利息 应收股利 存货

其中:消耗性生物资产 一年内到期的非流动资产

其他流动资产 流动资产合计

2009-12-31 4,591,707,566.05 53,458.54 2,453,065,145.49 470,031,156.56 217,365,880.71 102,792,138.20

2,330,314.98

2,525,746,631.03

10,363,092,291.56

科目 短期借款 交易性金融负债

应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款 应付关联公司款 一年内到期的非流动负债

其他流动负债 流动负债合计

2009-12-31 181,088,424.38

3,178,703,411.56 3,507,077,901.94 551,844,346.01 134,529,677.23 -69,736,352.16 405,374.53

626,985,319.61

8,110,898,103.10

可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产

油气资产 无形资产 开发支出 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计

资产总计

70,050,000.00

848,359,323.48 21,240,704.51 2,130,369,628.90 631,169,512.71

4,065,323.11

430,094,795.03 19,882,675.96 309,868,490.50 456,400.00 138,346,060.96

4,603,902,915.16 14,966,995,206.72

长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计

负债合计 实收资本(或股本)

资本公积 盈余公积 减:库存股 未分配利润 少数股东权益 外币报表折算价差 非正常经营项目收益调整 所有者权益(或股东权益)

合计

负债和所有者(或股东权

益) 合计

66,932.00 25,581,242.51 27,077,253.59 37,661,013.67 90,386,441.77 8,201,284,544.87 2,000,000,000.00 684,647,601.57 623,703,452.76

2,109,219,891.04 1,348,139,716.48

6,765,710,661.85 14,966,995,206.72

2009年度利润表 (单位：人民币元)

科目 一、营业收入 减:营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 堪探费用 财务费用 资产减值损失 加:公允价值变动净收益

投资收益

2009年度 14,311,440,851.12 12,446,257,962.65 196,712,424.43 920,168,201.18 676,471,527.06

-59,801,496.94 72,360,412.30 -155,116.94 268,678,653.74

科目 二、营业利润 加:补贴收入 营业外收入 减:营业外支出 其中:非流动资产处置净损

失

加:影响利润总额的其他科

目 三、利润总额 减:所得税

加:影响净利润的其他科目

四、净利润

2009年度 327,795,357.24

104,666,099.08 11,310,782.67 4,231,945.78

421,150,673.65 56,325,169.75

364,825,503.90

其中:对联营企业和合营

企业的投资权益 影响营业利润的其他科目

归属于母公司所有者的净

利润 少数股东损益

317,939,670.53 46,885,833.37

2009年度现金流量表 (单位：人民币元)

科目

销售商品、提供劳务收到的现金

收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额

收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

540,023,361.99

31,058,084.53 728,350,683.58 3,497,005.69

2009年度 13,450,014,008.43 146,521,884.26 233,535,006.62 13,830,070,899.31 9,700,329,412.58 623,025,464.50 576,828,667.96 765,029,398.54 11,665,212,943.58 2,164,857,955.73 323,561,528.48 370,234,064.88

科目

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额

吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿还利息支付的现金

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额

858,323,815.93 -129,973,132.35 356,720,000.00 61,125,999.64

417,845,999.64 122,500,000.00 178,687,062.37 879,681,477.89 1,180,868,540.26 -763,022,540.62

2009年度

四、汇率变动对现金的影响 4,428,714.44 四(2)、其他原因对现金的影响

五、现金及现金等价物净增加额

期初现金及现金等价物余额

1,276,290,997.20

2,319,262,957.58

投资支付的现金 318,300,453.94

期末现金及现金等价物余额

3,595,553,954.78

（三）2010年度江淮汽车财务报表： 2010年度资产负债表 (单位：人民币元)

科目 货币资金 交易性金融资产

应收票据 应收账款 预付款项 其他应收款 应收关联公司款

应收利息 应收股利 存货

其中:消耗性生物资产 一年内到期的非流动资产

其他流动资产 流动资产合计 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产

油气资产 无形资产 开发支出 商誉

2010-12-31 3,781,967,926.38 321,875,378.88 1,324,887,324.61 305,311,794.02 541,857,143.32 69,859,828.39

1,519,641.13 2,001,090,974.51

13,136,237.65 8,361,506,248.89

39,056,641.28

5,746,976,014.36 313,094,193.06

805,347,006.63 67,707,162.69

科目 短期借款 交易性金融负债

应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款 应付关联公司款 一年内到期的非流动负债

其他流动负债 流动负债合计 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计

负债合计 实收资本(或股本)

资本公积 盈余公积 减:库存股 未分配利润

2010-12-31 100,000,000.00

3,881,649,739.50 2,932,272,134.25 1,283,440,685.28 266,321,870.59 149,990,897.54 896,722.22 150,000.00 584,370,302.56

210,000,000.00

9,409,092,351.94 340,000,000.00

9,339,904.99 283,091,288.36 632,431,193.35 10,041,523,545.29

1,288,736,635.00 1,328,793,370.41 713,546,815.52

2,039,524,987.47

长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计

200,533,872.59

7,172,714,890.61

少数股东权益 外币报表折算价差 非正常经营项目收益调整 所有者权益(或股东权益)

合计

负债和所有者(或股东权

益) 合计

122,007,113.49 88,672.32

5,492,697,594.21 15,534,221,139.50

资产总计 15,534,221,139.50

2010年度利润表 (单位：人民币元)

科目

一、营业收入 减:营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 堪探费用 财务费用 资产减值损失

加:公允价值变动净收益 投资收益

其中:对联营企业和合营企业的投资权益

影响营业利润的其他科目

2010年度 29,704,362,411.83 25,124,453,363.88 801,448,640.70 1,268,506,408.93 1,214,158,339.98

-28,911,490.29 104,157,973.53 4,549,484.28 34,502,332.43 6,187,753.38

科目

二、营业利润 加:补贴收入 营业外收入 减:营业外支出

其中:非流动资产处置净损失

加:影响利润总额的其他科目

三、利润总额 减:所得税

加:影响净利润的其他科目 四、净利润

归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益

2010年度 1,259,600,991.81

109,983,147.17 6,930,434.55 5,372,729.51

1,362,653,704.43 186,278,354.60

1,176,375,349.83 1,162,645,394.44 13,729,955.39

2010年度现金流量表 (单位：人民币元)

科目

销售商品、提供劳务收到的现金

收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工以及为职工支

2010年度 15,361,272,327.14 162,430,588.91 203,485,972.18 15,727,188,888.23 10,954,466,913.03 1,079,761,288.36

科目

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额

吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金

744,374,269.75 -665,017,031.84

448,658,663.49

2010年度

付的现金 支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额

收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

投资支付的现金

327,911,373.86 416,462,895.89

57,765,347.27 79,357,237.91 478,093.00 1,503,041,407.41 629,799,786.67 14,167,069,395.47 1,560,119,492.76

21,113,797.64

收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿还利息支付的现金

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额

448,658,663.49 686,658,663.49 161,422,979.41

848,081,642.90 -399,422,979.41

四、汇率变动对现金的影响 -7,564,932.76 四(2)、其他原因对现金的影响

五、现金及现金等价物净增加额

期初现金及现金等价物余额

期末现金及现金等价物余额

488,114,548.75

3,293,853,377.63

3,781,967,926.38

（四）2010年度江淮汽车财务报表： 2009年度资产负债表 (单位：人民币元)

科目 货币资金 交易性金融资产

应收票据 应收账款 预付款项 其他应收款 应收关联公司款

应收利息 应收股利 存货

其中:消耗性生物资产

2009-12-31 3,293,853,377.63

217,368,898.28 305,215,963.93 297,519,618.84 32,491,274.27

1,279,845,858.98

科目 短期借款 交易性金融负债

应付票据 应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应交税费 应付利息 应付股利 其他应付款 应付关联公司款

2009-12-31 50,000,000.00

2,781,459,340.00 2,356,657,119.33 1,000,990,766.12 167,197,380.82 47,544,328.35 1,238,944.50 150,000.00 501,355,099.03

一年内到期的非流动资产

其他流动资产 流动资产合计 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产

油气资产 无形资产 开发支出 商誉 长期待摊费用 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计

资产总计

5,426,294,991.93

26,499,254.96

5,296,685,661.35 705,238,908.05

505,774,978.01 242,072,753.28

170,591,464.40

6,946,863,020.05 12,373,158,011.98

一年内到期的非流动负债

其他流动负债 流动负债合计 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计

负债合计 实收资本(或股本)

资本公积 盈余公积 减:库存股 未分配利润 少数股东权益 外币报表折算价差 非正常经营项目收益调整 所有者权益(或股东权益)

合计

负债和所有者(或股东权

益) 合计

261,610,000.00

7,168,202,978.15 576,390,000.00

12,899,823.36 183,587,811.26 772,877,634.62 7,941,080,612.77 1,288,736,635.00 1,314,967,520.28 488,680,132.84

1,230,619,939.21 108,966,770.58 106,401.30

4,432,077,399.21 12,373,158,011.98

2009年度利润表 (单位：人民币元)

科目 一、营业收入 减:营业成本 营业税金及附加

销售费用 管理费用 堪探费用 财务费用

2009年度

20,091,709,226.12 17,178,826,575.95 511,720,904.11 1,168,793,107.66 621,797,021.54

-3,743,952.37

科目 二、营业利润 加:补贴收入 营业外收入 减:营业外支出 其中:非流动资产处置净损

失

加:影响利润总额的其他科

目 三、利润总额

2009年度 380,499,411.52

49,559,100.26 6,455,427.99 3,527,157.87

423,603,083.79

资产减值损失 加:公允价值变动净收益

投资收益

其中:对联营企业和合营企

业的投资权益 影响营业利润的其他科目

237,113,181.50

3,297,023.79 3,297,023.79

减:所得税

加:影响净利润的其他科目

四、净利润 归属于母公司所有者的净

利润 少数股东损益

81,441,593.61

342,161,490.18 335,686,648.31 6,474,841.87

2009年度现金流量表 (单位：人民币元)

科目

销售商品、提供劳务收到的现金

收到的税费返还

收到其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金

支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费

支付其他与经营活动有关的现金

经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额

收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额

处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产

48,104,081.56 53,073,151.10 671,548,315.10 4,969,069.54

2009年度 14,645,347,558.54 99,258,663.67 154,911,885.92 14,899,518,108.13 9,286,233,097.24 687,609,645.14 1,095,886,452.31 473,073,255.84 11,542,802,450.53 3,356,715,657.60

科目

取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金

投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额

吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿还利息支付的现金

支付其他与筹资活动有关的现金

筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额

677,398,685.51 -624,325,534.41 12,478,367.55 969,374,316.68

981,852,684.23 1,101,356,389.47 37,695,206.67 771,257.08 1,139,822,853.22 -157,970,168.99

2009年度

四、汇率变动对现金的影响 1,527,705.27 四(2)、其他原因对现金的影响

五、现金及现金等价物净增加额

期初现金及现金等价物余

2,575,947,659.47 717,905,718.16

和其他长期资产支付的现金

投资支付的现金

5,850,370.41

额

期末现金及现金等价物余额

3,293,853,377.63