私募股权融资简介
私募股权融资简介
2008-10-05 22:04:19| 分类： 私募 |字号大中小 订阅
对国外的投资银行来说，帮助企业进行私募的业务量要多于公开上市业务。国外企业之所以在上市前先做私募，业内名言：是为了“与巨人同行”“与巨人合作”。通俗地说，是先借助投资人的实力把自己做大，然后再上市时融资额增大，股票也好卖了。而且随着资本市场越来越向国际化方向靠拢，国内企业对私募的要求也逐渐提高。
对于企业来说，私募融资有公募所不具备的优势，比如说，不用象上市那样通过层层审批、手续简单、时间短(一般为3-6个月)融资效率可以大大提高，融资成本也相对较低。私募股权投融资要有懂行的融资顾问先帮您咨询一下，看看您基本条件够不够，也帮您算算帐用什么价格卖出股票划算，心中有底了再去找投资人。
在国内外比较大的投资银行、证券公司或综合性金融机构都有私募融资部门，对于国内中小企业、高科技企业，可以选择在国际上有一定知名度的私募基金、私募基金一般在国内都由基金管理公司与企业直接接触，也有通过设在国内的中介机构，因为这些中介机构既了解国内的情况，又了解国外的情况，这种互补是相当有益的。
私募股权投资的基本特点是：
第一，私募股权投资通常以基金方式作为资金的载体，基金公司出资、委托基金管理公司运作； 第二，私募股权投资中项目选择的唯一标准是能否带来高投资回报，私募股权投资未必投资高科技和新科技，关键在于一种技术或相应产品的市场前景好而不仅是技术的先进水平。这是私募股权投资方向的基本特点；
第三，私募股权投资又一特点是私募股权投资家参与企业的管理，主要形式有参予企业的董事会，策划追加投资和海外上市，帮助制定企业发展策略和营销计划，监控财务业绩和经营状况，协助处理企业危机事件；
第四，私募股权投资家对企业提供策略、融资、上市和人才方面的咨询和支持，他们的管理咨询的有效性和增值性是被实践所证明的。这是由于私募股权投资家与其投资企业利益关系一致的体制特点而产生的放大效果；
第五，在私募股权投资中，除了企业家和管理层之间的人力资源的互补，企业家与私募股权投资家之间的互补关系更为重要，私募股权投资家在资本营运的经验、社会网络关系、金融专业、技能甚至特性素质上与创业家相辅相成。私募股权投资家在企业策略规划、融资、财务管理上有特长，与国际金融业的关系对企业是一种财富；而企业家的创新精神，产品开发，市场推广方面的进取心也是企业不可缺少的财富。企业家要主动寻求与自己目标一致，可以取长补短，并在同行业或相近行业中有经验的私募股权投资家作为合作伙伴。私募股权投资家力求与企业家建立合作性建设性关系，私募股权投资不仅仅
停留在投资者与被投资者的融资关系上。企业在其它融资方式中只能得到资金，而私募股权融资不仅仅能拿回巨额的资金还能够得到一个有战略价值的合作伙伴。