吉林森工财务报告分析

吉林森工财务报告分析

一、企业基本情况

一、吉林森林工业股份有限公司（以下简称"本公司"或"公司"）系经吉林省人民政府吉政函（1998）47号文批准，由中国吉林森林工业集团有限责任公司为独家发起人，采用社会募集方式成立的股份有限公司，注册地址为中华人民共和国吉林省长春市高新区硅谷大街4000号。公司经吉林省工商行政管理局注册登记，企业法人营业执照注册号：[**************]，总部地址为长春市朝阳区延安大街1399号。本公司经中国证券监督管理委员会证监发字（1998）190号文 和证监发字（1998）192号文批准，向社会公开发行人民币普通股（A股）8,500万股，并于1998 年10月7日在上海证券交易所挂牌上市交易。本公司主要产品为木材、人造板、装饰材料、林化 产品以及金融服务等。所属行业为林业及人造板行业。本公司原注册资本为人民币28,500万股，其中国有发起人持有20,000万股，社会公众持有 8,500万股。本公司股票面值为每股人民币1元。 2000年12月11日至2000年12月22日本公司实施了以1999年末总股本28,500万股为基数，向 全体股东每10股配售3股的配股方案，其中：国有法人股东承诺放弃配股权，共向社会公众股股东配售2,550万股，本公司总股本增至31,050万股。 截至2013年12月31日，本公司累计发行股本总数为31,050万股。

（一）行业竞争格局和发展趋势

自 2008 年金融危机起，在全球经济不景气的大环境下，国内人造板及装饰建筑材料行业受到巨大影响，并且这种影响逐年加剧，行业竞争达到了白热化程度。而政府为抑制房价上涨过快出台的一系列房地产调控政策，对相关的下游产业亦造成了较大的影响。目前国内人造板生产企业，尤其是刨花板企业，面临着严峻的挑战，产能严重过剩，市场不景气带来的销售不畅，资金流受阻，各种原材料价格、劳动力成本快速上涨；以及由于国家天然林保护政策，人造板原料大幅减少，这些因素导致了人造板企业举步维艰，大多数企业处于勉强维持经营的状态，部分企业已开始向其他行业转型以求生存。

未来行业发展趋势必将是在行业大洗牌，淘汰一部分低档次、劣质的无市场竞争力的企业后，逐步向规模化、品牌化、功能化方向迈进。企业将越来越重视生产技术的升级，先进的生产技术和设备可以给竞争日趋激烈的市场带来成本优势、质量优势等。此外，人造板行业属于传统行业，已然发展了几十年，未来必将由粗放型向精细型转型；产品也由传统的满足生产、生活需要向功能型、环保型、高附加值型转型，将产品注入现代化的科技力量，打造新型人造板，如轻质刨花板、无醛人造板等。并且企业将从各个生产、销售、与地位，丰富影响手段成为未来行业竞争的重中之重。

（二）公司发展战略

公司利用国内市场调整的机会，在"危机"中寻找"商机"，积极进行战略转型，坚持产业与资本双维发展提升产业层次发展金融证券等资本运营产业，通过资本运营促进传统产业发展；

创新发展模式、创新经营方式、创新管理机制；着力打造四大产业：以刨花板、纤维板、实木门等绿色、环保产品为主导的人造板和定制家居产业；以经营、培育森林资源和园林苗木为主 、的森林资源经营产业；以债权、股权投资为主的现代金融服务产业；以进出口贸易、森林食品、为主的现代商贸服务产业。力争通过三年至五年时间的努力，在岗员工收入、人造板生产规模、经济效益、经营收入、资产规模等五项指标实现跨越式提升。

（三）经营计划

2014 年，公司根据对未来经营环境的判断，紧紧围绕"效益"和"发展"两个主题，合理安排公司的各项生产经营及投资计划，加大销售力度，减少产品库存，降低生产经营成本，同时积极培育新的经济增长点，提高公司创利和发展能力，实现公司的健康、可持续发展。2014年公司的经营目标是实现营业收入 15.71 亿元，营业总成本 16.71 亿元（该经营目标并不代表公司对 2014 年的盈利预测，能否实现取决于国家宏观政策、市场状况的变化等多重因素，存在不确定性，敬请投资者特别注意）。具体措施如下：

1、执行公司内控和各项管理规章，用制度来约束，强化成本控制，向低成本要效益。

2、加强木质原料采购力度，充分协调一切可能因素，最大限度保证生产线原料供应充足。

3、全面加强企业管理，加强品牌、质量及安全生产管理，为公司科学、高效运作提供保障。

4、以市场需求为导向，科学制定销售策略，做好营销工作。

5、积极促进已建成项目达标达产，提升利润增长点。

6、全力促进新产业健康发展，做到严格管控，积极开拓产品市场，力争年内收到可观效益。

7、转变增长方式，继续不断的开发新项目、新产业。

（四)因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求

公司主营业务整体发展趋势良好，并与多家银行建立了良好的合作关系，同时密切监控和

分析自身资产情况，进一步盘活资产，提高资产营运效率，为主营业务发展提供资金支持和保 障。2014 年，公司将结合业务发展目标和未来发展战略，保持稳健的财务管理政策，根据实际业务需求，通过自有资金、银行贷款等多种融资方式解决资金来源问题。

二、审 计 报 告

吉林森林工业股份有限公司全体股东：我们审计了后附的吉林森林工业股份有限公司（以下简称"吉林森工"）的财务报表，包括2013 年 12 月 31 日合并及公司的资产负债表，2013 年度合并及公司的利润表、合并及公司的现金流量表和合并及公司的股东权益变动表以及财务报表附注。

一、管理层对财务报表的责任

编制和公允列报财务报表是吉林森工管理层的责任。这种责任包括：（1）按照企业会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。

三、资产质量分析

3、

本公司合并财务报表主要项目的异常情况及原因的说明

（ 1）资产负债表项目

货币资金 2013 年 12 月 31 日年末数为 290,869,742.57 元，比年初数减少 40.46%，其主要 原因为：本公司年末偿还借款。

交易性金融资产 2013 年 12 月 31 日年末数为 49,895,104.59 元，比年初数增加 34,065.25%， 其主要原因为：本公司本年新增基金投资，原值 50,000,000.00 元，净值 49,781,750.59 元。

应收账款 2013 年 12 月 31 日年末数为 73,862,063.50 元，比年初数增加 101.17%，其主要 原因为：本公司所属上海分公司销售增加，货款尚未收回。

预付账款 2013 年 12 月 31 日年末数为 117,419,873.01 元，比年初数减少 55.71%，其主要 原因为：本公司本年收回预付中盐银港人造板有限公司增资款 165,000,000.00 元。

应收利息 2013 年 12 月 31 日年末数为 4,461,961.00 元，比年初数增加 1,713.81%，其主要原因为：子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司年末贷款应收利息增加。

其他应收款 2013 年 12 月 31 日年末数为 24,132.524.06 元，比年初数增加 135.41%，其主 要原因为：年末所属江苏分公司税收返还 5,900,000.00 元尚未收到，本公司应收中盐银港人造 板有限公司利息款 6,474,328.77 元。

其他流动资产 2013 年 12 月 31 日年末数为 425,700,000.00 元，比年初数增加 100.00%， 其主要原因为：本公司本年新增合并范围内子公司吉林森工圣鑫投资有限公司委托贷款。

生产性生物资产 2013 年 12 月 31 日年末数为 6,420,691.53 元，比年初数增加 100.00%， 其主要原因为：本公司本年新增合并范围内子公司抚松县露水河天祥土特产有限公司，其生产 性生物资产为种蜂王及蜂群。

无形资产 2013 年 12 月 31 日年末数为 66,833,621.01 元，比年初数增加 99.23%，其主要 原因为：本公司本年新增合并范围内子公司吉林森工化工有限责任公司土地使用权净值 15,172,693.00 元；抚松县露水河天祥土特产有限公司土地使用权、专利技术、商标权净值共 计 7,980,870.18 元；吉林森工外墙装饰板有限公司土地使用权净值 11,423,641.67 元。

开发支出 2013 年 12 月 31 日年末数为 1,707,179.51 元，比年初数增加 100.00%，其主要 原因为：所属北京分公司本年新增 "露水河牌刨花板 E0 级胶技术改造" 开发项目。

应付账款 2013 年 12 月 31 日年末数为 80,075,417.46 元，比年初数增加 65.53%，其主要原因为：所属江苏分公司及子公司吉林森工化工有限责任公司本年新增工程及设备款。应交税费 2013 年 12 月 31 日年末数为-750,505.37 元，比年初数增加 92.28%，其主要原因 为：子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司和吉林森工圣鑫投资有限公司本年盈利企业 所得税尚未缴纳所致。

一年到期的非流动负债 2013 年 12 月 31 日年末数为 103,482,236.40 元，比年初数增加 100.00%，其主要原因为：本公司本年部分长期借款将于一年内到期偿还。

长期借款 2013 年 12 月 31 日年末数为 165,875,894.20 元，比年初数增加 84.31%，其主要 原因为：本公司及子公司吉林森工白山人造板有限责任公司本年新增长期借款。

非流动负债 2013 年 12 月 31 日年末数为 35,017,669.47 元，比年初数增加 42.87%， 其主要原因为：公司本年取得政府补助增加。

（ 2）利润表、现金流量表项目

营业收入 2013 年度发生数为 1,339,431,718.34 元，比上年数增加 4.57%，其主要原因为： 本公司本年调整营销策略，销量较上年增长。 营业成本 2013 年度发生数为 1,088,469,723.98 元，比上年数增加 3.22%，其主要原因为： 本公司本年销量增长，营业收入较上年增长。

利息收入 2013 年度发生数为 52,424,572.21 元，比上年数增加 1,013.45%，其主要原因为： 本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司发放贷款及垫款增加。

利息支出 2013 年度发生数为 738,888.89 元，比上年数增加 1,579.29%，其主要原因为： 本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司利息支出增加。

手续费及佣金收入 2013 年度发生数为 36,221,639.79 元，比上年数增加 865.57%，其主要 原因为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司发放贷款及垫款增加。

手续费及佣金支出 2013 年度发生数为 127,300.45 元，比上年数增加 42.15%，其主要原因 为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司发放贷款及垫款增加，手续

费及佣金支 出较上年同比增长。

营业税金及附加 2013 年度发生数为 15,783,472.12 元，比上年数增加 96.87%，其主要原 因为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司和吉林森工圣鑫投资有限公司营业税 增加。

资产减值损失 2013 年度发生数为 6,279,434.27 元，比上年数减少 83.30%，其主要原因为： 所属分公司本年固定资产减值损失、坏账准备、存货跌价准备减少。

公允价值变动损益 2013 年度发生数为-216,237.41 元，比上年数增加 869.48%，其主要原 因为：本公司本年新增的基金投资公允价值变动。

投资收益 2013 年度发生数为 57,628,602.56 元，比上年数减少 62.87%，其主要原因为： 本公司本年未对子公司或联营公司进行处置。

营业外收入 2013 年度发生数为 64,904,185.74 元，比上年数减少 13.63%，其主要原因为： 所属分公司本年固定资产处置利得减少。 营业外支出 2013 年度发生数为 1,717,330.54 元，比上年数减少 61.60%，其主要原因为： 所属分公司和合并范围内子公司本年未发生存货非常损失。

所得税费用 2013 年度发生数为 28,475,547.88 元，比上年数增加 17,228.29%，其主要原 因为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司和吉林森工圣鑫投资有限公司企业所 得税增加。 收取利息、手续费及佣金的现金 2013 年度发生数为 108,219,474.03 元，比上年数增加 760.82%，其主要原因为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司和吉林森工圣鑫投 资有限公司委托贷款增加。

收到的其他与经营活动有关的现金 2013 年度发生数为 78,526,830.41 元，比上年数增加 102.35%，其主要原因为：本公司本年收到其他单位往来款增加。客户贷款及垫款净增加额 2013 年度发生数为 14,000,000.00 元，比上年数减少 93.82%， 其主要原因为：本年子公司长春市吉盛通达小额贷款有限责任公司客户贷款及垫款减少。以下注释项目（含公司财务报表主要项目注释）除非特别指出，年初指 2013 年 1 月 1 日， 年末指 2013 年 12 月 31 日。