农村信用社如何防范关联企业贷款风险

如何防范关联企业贷款风险

阎晓峰

企业集团关联交易是普遍存在的经济现象，以此可以降低经营成本、发挥规模效益、优化资产结构、实现利润最大化和提高市场竞争能力，但非公平关联交易也对银行等债权人造成了不利，一定程度上增加了信贷资产的营运风险。

一、识别关联企业贷款风险

集团客户是总体指具有下述特征的商业银行的企事业法人授信对象：一是在股权上或者经营决策上直接或间接控制其他企事业法人或被其他企事业法人控制的；二是共同被第三方企事业法人所控制的；三是主要投资者个人、关键管理人员或与其关系密切的家庭成员（包括三代以内直系亲属关系和二代以内旁系亲属关系）共同直接控制或间接控制的；四是存在其他关联关系，可能不按公允价格原则转移资产和利润，我社认为应视同集团客户进行授信管理的。我社可根据上述四个特征结合本社授信业务风险管理的实际需要确定单一集团客户的范围。”

（一）风险表现形式

1、信用膨胀风险。表现为企业集团不断成立关联企业，多头开户、多头贷款，资金规模难以控制。关联企业资金来源多元化和企业资金使用权的高度集中，使银行难以确定关联企业的贷款规模，甚至银行贷款总额远远超过其正常生产周转需求，造成企业集团整体的信用膨胀，助长了其盲目扩张的欲望。同时关联方关系日趋隐蔽、复杂，加之目前客户信息系统不健全，增加了我社控制关联贷款的难度，不可避免地发生同一企业集团的关联成员在同一银行的分支机构取得交叉贷款或重复贷款。由于关联企业之间的经营状况、财务状况具有很大的同质性和关联性，债务链十分脆弱，一旦某个企业生产经营出现风险，就有可能影响到整个企业集团的贷款安全。

2、资金挪用风险。表现为关联企业之间资金调拨频繁，贷款用途难以监督，增加了贷款风险。

3、资本抽逃风险。表现为企业集团内部利用关联交易和不合理的转移定价抽逃资产或资金，违背资本真实性原则，降低借款企业的偿债能力，把风险留给了银行。

4、信息虚假风险。企业集团通过关联交易可以很容易地调整和控制财务状况和经营成果及集团内各企业的资产负债结构，使银行很难准确掌握客户真实的资产负债、效益和经营情况，直接影响银行贷前调查和贷后管理决策的准确性。

5、担保虚化风险。表现为关联企业贷款互保、联保现象普遍，担保责任难以落实。

6、道德缺失风险。表现为企业集团通过关联交易在成员企业间进行资产、债务重组或改制，蓄意逃废银行债务。

二、防范关联企业贷款风险

1、遵循“一个债务人原则”，对集团客户实行统一授信。

统一授信可以使避免使关联企业因资本或资产的虚增而导致的信用膨胀，从而防止分散授信情况下集团信用总量的高估。对于控股结构型管理模式的关联企业集团，对集团的统一授信和对成员企业的单独授信相结合进行双重风险控制。

2、掌握企业关联交易，解决银企信息不对称问题。

应充分利用已经建立的企业征信和个人征信系统，为防范和控制关联企业贷款风险提供统一的信息平台，支持全行业的关联企业客户贷款风险预警。根据多方面信息，认真评审集团内各企业经营管理和财务管理的合理性和准确性；严格审查企业集团内部销售收入的真实性，掌握实际经营情况；重点关注集团内各企业间是否资金挪用或混用情况。要理清企业集

团的关联方关系，分析整个企业集团的经营风险、关联企业的担保能力。要掌握关联交易的实质及影响，了解关联交易的性质及目的，分清其是正常的关联交易还是非正常的关联交易，交易的目的是什么，是否存在套取贷款、转移资产、逃废债务等侵害债权人利益的行为。要抓住核心环节及时掌握企业真实信息。在银企借款合同中要约定企业关联信息告知义务及违约责任；重大的关联交易应事先征得债权人的同意；企业董事会成员个人对债务承担连带责任；要重点监控借款人的关联交易构成，严格监控关联交易中有关资产的无偿或低价转移行为，通过设立限制性条款来约束对银行授信不利的非公平关联交易。

3、重视贷前调查，选择合适的贷款主体。

在贷前调查中，多渠道搜集关联企业信息，认真识别其中不公允的关联交易，切实防范关联企业风险。要重点做好借款企业的现金流分析和预测，使贷款发放的金额和期限尽量与企业的现金流相匹配。

在贷款主体上应选择真正还款来源实体，或企业集团内从事核心业务和利润水平较高的企业，或处于控制地位，对集团内部其他成员控制能力较强的企业，采取统一融资的方式。在合同安排上，由借款企业与信用社签订总融资合同，同时要求实际使用贷款的成员企业出具承诺函，明确同意接受总融资合同的约束，使整个企业集团成为共同债务承担主体。这种方式便于对关联企业整体授信和控制，一旦出现风险可及时追索核心企业或控制企业，避免中间环节。

4、在担保方式的选择上要强化物权担保，防止担保虚化。

在选择关联企业融资担保方式时，应当以抵押、质押等物权担保方式为主，尽少采用关联企业间的互保或联保。对确需采取信用担保的，则一定要审慎处理。一是要求企业集团内的核心企业或控制企业（至少是母公司）提供担保；二是要严格按有关法律规定办理各种担保手续，落实担保合同的法律效力；三是要规范担保合同文本，争取对信用社有利的合同条款。四是在担保人不履行保证责任时，及时采取保全措施，尤其要充分运用股权查封等法律手段。

5、加强贷后管理，提高风险预警和防范能力。

首要任务是加强对资金使用情况的监管，严密监控企业集团成员间大额资金的往来，防止资产、利润的非正常转移；密切关注借款企业及整个企业集团的经营状况、财务状况、重大资产处置情况；关注企业集团成员间的关联交易行为或异常情况；要定期开展针对整个企业集团业务经营和内部管理的调查，深入了解和分析企业可能存在的问题和潜伏的风险；要设置合理的风险预警线，提高风险预警能力；对已经出现的风险要及时采取有效措施进行资产保全，尽量减少资金损失。