消费理论(1)

消费理论介绍

消费是宏观经济学中一个重要的领域。消费指的是居民户在最终的商品和服务上的支出。研究消费理论，就是要找出与之相关的影响因素和变化情况，现在公认的消费决定因素是可支配收入，其次是财富等其他因素。

对消费需求的基本经济学理论，自凯恩斯以来，有许多颇具影响力的假说，最著名的有莫迪里安尼(F.Modiglianni) 的生命周期假说、弗里德曼(M.Friedman)的持久收入假说和杜森贝(J.Duesenberry) 的相对收入假说。这些不同的假设性消费理论之间存在一定的共同性, 但这些假说又都有自身的特点, 下面我们就来简单介绍一下这四个理论。

凯恩斯绝对收入消费理论

凯恩斯的绝对收入消费理论是他在《就业、利息和货币通论》（1936）一书中提出。凯恩斯认为：总消费是总收入的函数。绝对收入假说的一般表达式为：c=c(y)

凯恩斯的绝对收入消费理论中包括三个假设：

① 实际消费支出是实际收入的稳定函数。凯恩斯指出：在通常情况下，总需求函数中的消费部分，确以总所得（以工资单位计算）为其主要变数。 ② 凯恩斯所说的收入是指现期绝对实际收入水平。所说

③ 消费支出随收入增加而增加，但消费支出增加幅度小于收入增长幅度，0＜MPC＜1。

④ 边际消费倾向递减是一种规律，随着收入的提高，在增加的收入中增加的消费支出所占比例逐渐下降，即边际消费倾向递减，这就是凯恩斯著名的

⑤ 边际消费倾向小于平均消费倾向，这是由边际消费倾向递减规律推导出来的。

概括起来，绝对收入假说的中心是消费取决于绝对收入水平，以及边际消费的倾向递减。

凯恩斯绝对收入假说的不足

凯恩斯的绝对收入假说对消费函数理论做出了重大贡献，但是，该假说也存在严重的理论缺陷。

第一，凯恩斯理论建立在主观的心理分析基础之上，而且逻辑也较不严密。在概括消费倾向递减规律时，把它称之为“正常心理法则”。把这一规律只是归结为“人类天性”，将作为经济理论的支柱建立在心理分析基础之上实在难以令

人信服。

第二，凯恩斯局限于总量分析，只看到收入影响消费的现象，而不能进一步揭示影响收入背后的收入分配，以及人们在社会生产中的相互关系。所以，他不可能从根本上揭示收入分配和消费的结构差异及其资本家和工人的阶级差异，而只是笼统地称“公众”、“居民”，虽也提及“富人”与“穷人”，但也只是只言片语。

第三，由其理论得出的许多结论也是不合情理的。如战争、地震之类都可解决失业问题等等。

相对收入消费理论

相对收入消费理论的基本思想

相对收入消费理论由美国经济学家杜森贝利创立。杜森贝利认为消费者会受到自己过去的消费习惯以及周围消费水准的影响来决定其消费水平。因此，人们的当期消费是相对地决定的。消费和收入在长期内都会保持一个相对固定的比率。由此提出了有关消费者行为的两个具有社会心理因素的假设。

相对收入假说的两大效应

示范效应

定义

某些消费者个人或家庭的消费支出和收入的高低变化对其他消费者和家庭消费支出的影响作用，即消费者在进行消费时在空间上进行相互比较，试图在消费水平上超过别人或至少不低于同一阶层的其他人。所以，消费者的消费支出不仅受自身收入的影响，也受他人消费支出和收入的影响。

消费示范效应产生的原因

消费的“示范效应”是由于消费的外部性，即偏好和效用在个人间不是独立的，而是相互依赖而产生的。

棘轮效应

定义

消费者在消费时由于受过去的消费习惯影响，消费者易于随收入的提高而增加消费，但不易于随收入的降低而减少消费。

杜森贝里反对凯恩斯的消费者行为在时间是可逆的观点，认为消费支出在时间上是不可逆的，消费者的消费支出不仅受现期收入的影响，也受过去收入和消费水平的影响，特别是过去“高峰”时期收入和消费的影响。即使现期收入有所下降，仍可能通过减少储蓄或借贷消费以保持过去“高峰”时期的消费水平。

这种“后顾”的消费行为使消费者的消费支出变化往往落后于收入的变化。当收入减少时，由于消费的不可逆性，消费者在较短时期内仍将维持过去“高峰”时期的消费水平。这种消费只能上升很难下降的现象，类似于“棘轮机”，对消费的下降起阻碍作用，因此称为“棘轮效应”。

下面我们用图来说明这个问题。

由上图可知，当收入沿着长期趋势增长时，C和Y沿着CLY变动，APC保持不

变。假定现在收入为Y1，消费为C1。当收入由Y1减少时，消费并没有循着CL变动，而是循着CS1变动。反之，当收入由Yt1逐渐恢复时，消费循着CS1变动，直至达到原先的最高收入水平Y1时的C1为止。当经济由Y1稳定增长时，消费又是

沿着CLY变动。然而当收入在Y2处经济发生衰退时，C不是沿着CLY变动，而是沿着短期消费函数CS2变动。如此反复，短期消费曲线就像棘轮一样，

对消费下降起着阻滞的作用。

杜森贝利的相对收入假说核心观点就是，消费并不取决于现期绝对收入水平，而是取决于相对收入水平，即相对于其他人的收入水平和相对于本人历史上最高的收入水平。

对相对收入消费理论简评

第一，相对收入假说是对绝对收入假说的修正与发展，但本身也有不完善之处，尤其是缺乏经验研究。

第二，相对收入假说强调消费是一种社会行为，即人们消费行为之间的相互影响，特别是高收入集团对低收入集团的示范效应。

第二，相对收入假说认为示范效应是普遍存在的。发展中国家面临两种示范效应，一是发达国家的消费水平与方式对发展中国家的示范效应；另一是发展中国家高收入集团对低收入集团的示范效应。示范效应的存在虽然在一定程度上能刺激经济发展，但也会导致“消费早熟”或“超前消费”现象。

第三，相对收入假说中关于棘轮效应的论述解释了消费的稳定性，说明了消费对经济稳定的作用，这一点是有道理的。

第四，许多经济学家认为，该理论关于消费不对称性的解释是值得怀疑的。原因从实际情况来看，短期中消费与收入呈现正相关变动，并不存在明显的不对称性。

持久收入消费理论

持久收入假说的基本思想

★弗里德曼1957年在其《消费函数理论》中将人们的长期收入看作决定现期消费支出的主要变量，提出了“持久收入假说”模式。

★它的基本观点是：

1. 从长期来看，消费支出取决于持久性收入。对于消费支出取决于可支配收入这一点，所有经济学家都是没有分歧的，分歧在于可支配收入的含义是什么。凯恩斯把可支配收入解释为现期绝对收入水平，美国经济学家杜森贝里把可支配收入解释为相对收入水平，持久收入假说则解释为持久收入。弗里德曼认为，所谓

持久收入，是指消费者可以预期到的长期收入，即预期在较长时期中（3年以上）可以维持的稳定的收入流量。

2.持久收入与暂时收入的区分与联系。持久收入与暂时收入不同，只有前者才影响消费支出。暂时收入对消费支出的影响是通过对持久收入的影响而发生的。可以过去收入与暂时收入的变动来计算出持久收入。

3.持久收入是稳定的，所以，消费函数也是稳定的。

持久收入假说模型

★式(1)：持久消费Cp是持久收入Yp的函数，但两者之间的比率(k)取决于变量i(利息率)、w(财产收入与持久性收入总量的比例)以及u(其他影响货币效用的非收入性因素，例如消费的年龄、家庭结构、偏好等因素)，与持久收入关系不大。一般情况下，i等因素不易变动。持久消费取决于持久收入Yp。

★式(2)：现期收入Y是持久收入Yp与暂时收入Yt之和。

★式(3)：现期消费C是持久消费Cp和暂时消费Ct之和。

★式(4)：暂时收入与持久收入、暂时消费与持久消费、暂时收入与暂时消费的相关系数皆(即PYpYt，PCpCt)为零。

持久收入的估算

一定时期的持久收入水平是在过去持久收入水平的基础上形成的，现期实际收入的变化也会影响持久收入水平。根据过去的持久收入水平与现期的收入水平来估算持久收入水平为：

上式表明，现期持久收入等于前期收入和两个时期收入变动的一定比率，或现期持久收入等于现期和前期收入的加权平均数。

持久收入假说的结论

★如果现期收入等于前期收入(Yt=Yt-1)，则持久收入不变。

★如果现期收入增加(Yt>Yt-1)，则现期持久收入小于现期收入(Ypt

持久收入假说的评价

★持久收入假说是现代货币数量论这个理论体系中的一个有机组成部分。

★持久收入假说从长期结构和短期波动两个方面动摇了凯恩斯主义的理论基础。在长期方面，财产与收入的比例w是影响持久消费与持久收入之间比率k的重要变量，w的提高会提高k的值，因而MPC不仅不会下降，反而可能提高;在短期方面，现期消费主要是由较长时期的收入而不是现期收入决定。

生命周期消费理论

生命周期假说的基本观点

★莫迪利亚尼与布伦贝在《效用分析与消费函数—对横截面资料的一个解释》一文中提出。

★消费者一生的总效用是他目前和未来总消费的函数。

★消费者是理性的，消费者根据效用最大化原则来使用一生的收入，安排其一生的消费与储蓄，使一生中的收入等于消费。

★消费就不是取决于现期收入，而是取于一生的收入。其消费函数为:

C=aWR+bYL

其中，C 为年消费额，WR为实际财富，a为财富的边际消费倾向，YL为工作收入，b为工作收入的边际消费倾向。

图中横轴T表示时间，纵轴r表示消费或储蓄的价值量，莫氏将人的一生分为就业前期（OT1）、就业期（T1T2）和退休期（T2T3）三个阶段，除了就业期进行正储蓄外，其余两个期间只有消费，储蓄为负（两个阴影部分）。按消费效用最大化原则二者正负抵消，在生命周期内实现收支平衡，即使有遗产也是一种无意识的结果。

生命周期假说的评价

生命周期假说把消费与一生收入和财产联系起来，具有重要意义和地位。 首先，它解释了消费函数之谜，说明了长期消费函数的稳定性及短期中消费波动的原因。具体的，在长期中，财产与可支配收入的比率大致是不变的，可支配收入中劳动收入的比率（YL/YD) 也是大致不变的，因此，长期平均消费倾向是稳定的，边际消费倾向与平均消费倾向大致相等。但在短期中，财产与可支配收入的比率是变动的，其原因主要是资本市场的价格变动。

其次，这一理论还可以用来分析货币政策与财政政策对消费和经济活动的影响、不同阶层家庭消费的差别、消费的逐季变动等问题。

对生命周期假说的批评主要集中在这一假说的一些假设条件上。例如，储蓄无利率、生命周期与预期寿命的确定性、消费者的理性等等。

上述四种消费理论都是以消费行为为理论基础来研究收入与消费之间的关系。绝对收入假说侧重于消费者的短期行为研究，而相对收入假说、持久收入假说和生命周期假说都是在不同程度上侧重消费者的长期消费行为的研究。