金融学重点
填空题
1,价值尺度、流通手段是货币最基本最重要的功能
2. ,金银复本位有平行本位、双本位、跛行本位
3. ,信用风险的特征有 客观性、传染性、可控性和周期性
2. 金融机构体系中主要的银行性金融机构:商业银行,中央银行,专业银行。
4. ,一借贷期是否可调整为标准,利率可分为浮动利率、固定利率
6. 货币政策的内部时滞分为认识时滞、决策时滞
7. 剑桥方程式m=kyp
8. 以是否考虑物价因素为标准,货币需求可分为名义货币需求、实质货币需求
9. 按照交易程序的不同,金融市场可分为发行市场、流通市场
10. 商业银行的业务有资产业务、负债业务、中间业务三大类
11. 信用的构成要素有关系人、信用标的、时间间隔、利息和通用工具
12. 货币政策的外部时滞可分为操作时滞、市场时滞
13. 费雪方程式MV=PT
名词解释
1,格雷欣法则:格雷欣提出“劣币驱逐良币”规律,又称格雷欣法则---在法律上低估的货币,必然被人们收藏,融化货输出国外;而法律上的高估货币会独占市场 2,基础货币:基础货币又称为高能货币,它是中央银行发行的债务凭证,表现为商业银行的准备金R 和公众持有的通货
3,股票:股票是股份公司发售给股东以证明其资本额并有权取得股息的书面凭证,是股份公司筹集营运资金的一种信用工具。股票可分为普通股与优先股两种
4,国家信用:国家信用是以政府为债务人或债权人向国内外筹集资金的一种信用形式,国家信用的主要工具是债券
5,证券化:资产证券化是指企业单位或金融机构将其未来能够产生稳定现金收益的资产加以组合并据此发行证券筹集资金的过程和技术。企业耽误货金融机构采用资产证券化技术所发行的证券称之为资产证券化产品,资产证券化产品主要分为“住宅抵押贷款证券”和“资产支持证券”两大类
6,金融抑制:政府当局对金融活动的强制干预,认为的压低利率和汇率,导致金融体系与实体经济皆呆滞不前的现象,这就是所谓的“金融抑制”
7,特里芬难题:在布雷顿森林体系中,美国承担着两个基本的职责,一是保证美元按固定官价兑换黄金,以维持各国对美元的信心; 二是要为国际贸易的发展提供足够的国际清偿力,即美元。然而这两个问题,信心和清偿力却是有矛盾的,美元过少会导致清偿力不足,美元过多则会出现信用危机
8,汇票:有出票人签发,付款人见票后或到期后,在一定时间对收款人无条件支付一定金额的信用凭证
9,金融深化:是指政府放弃对金融体系的过分干预、并在有效的控制通货膨胀之后,使利率和汇率能充分反映资金和外汇的供求状况,金融体系一方面能以适当的利率吸收大量的社会闲置资金,另一方面也能以适当的放款利率满足各经济部门的资金需求,从而推动经济增长和金融体系的扩展
10,投资基金:主要是将自己的资本投资于其它公司的形式。它的作用在于: 集中大量小额投资者的资金,由专家将其分散投资以降低风险,使收益稳定在一个较高的水平
11,货币乘数:基础货币扩张或收缩倍数,是货币供给量与基础货币之比,它是基础货币转化为货币供应的倍数。它表明每一元基础货币变动所能引起的货币供给的变动。
12. 逆向选择:指财务状况恶劣的劣质借款人更愿意为获取资金而支付相对较高的利率,最终导致借款市场上充斥劣质借款人。由于逆向选择使得贷款成为不良贷款风险
的可能性增大,即便市场上有风险较低的贷款机会,放款者也会决定不发放任何贷款, 从而减少了资金从盈余者向赤字者的流动。
13. 道德风险:在发放贷款之后,债权人对债务人缺乏有效的监督,债务人的行为发生改变,导致损害债权人利益的可能性。由于道德风险降低了贷款归还的可能性,放款者宁可作出不贷款的决定.
1. 金融机构体系存在的必要性:(1)金融机构的信息优势.(2)金融机构的规模优势.(3)金融机构的专业化优势。
4. 我国金融机构体系构成:金融监管机构;政策性银行;国有控股银行;其他商业银行;非银行金融机构;外资金融机构。
1. 简述商业银行的性质。
商业银行的性质可以归纳为:以追求利润最大化为目标,以经营资产和负债为对象,综合性、多功能的金融企业。
1、商业银行具有企业的基本特征。
2、商业银行作为企业与一般的工商企业有所不同。
3、商业银行作为金融企业,与专业银行和其他金融机构相比又有所不同
2. 商业银行的资金来源由哪几部分构成?
(1)股本。股本是银行资本中最基本、最稳定的。
(2)盈余。主要由投资者超缴资本和资本增值构成。
(3)债务资本。债务资本是作为银行补充资本的一种外源资本。
(4)其他来源。主要是指为了防止意外损失而从收益中提留的储备金,
3. 商业银行的资产业务有哪些?商业银行持有现金资产的动因是什么?
(1)现金资产;贷款业务;证券投资业务;其他资产。
(2)银行持有的现金,既包括其业务库存现金,如银行拥有的纸币与铸币;也包括其他各种与现金作用等同、随时可用于支付的银行资产,如银行保存在其他银行的存款等。银行持有现金资产的主要目的是为了应付各种日常支付需要,满足银行的流动性需求。
4. 什么是中间业务?什么是表外业务?
(1)中间业务:1、结算业务:2、租赁业务。3、代理业务
4、代保管业务。5、信托业务:6、银行卡业务.7、投资银行业务。
(2)商业银行的表外业务,是指对银行的资产负债表没有直接影响,但却能够为银行带来额外收益,同时也使银行承受额外风险的经营活动。
5. 简述商业银行的经营原则?
1、盈利性原则。。
2、流动性原则。
3、安全性原则。
商业银行的经营者应依据自身条件,从实际出发,统筹兼顾,通过多种金融资产的组合,寻求“三性”的最优化。
6. 商业银行的职能有哪些?
1. 信用中介:这是银行最基本的、最能说明其经营活动特征的职能;
2. 充当支付中介:银行在办理与货币收付有关的服务性业务时执行此职能;
3. 信用创造:创造信用流通工具和创造货币;
4. 信息中介;5. 金融服务。
8. 商业银行经营中的风险主要来源于哪些地方?如何控制?
信用风险;利率风险和流动性风险;操作风险。
1. 对信用风险的防范::(1)利用国际先进技术和经验尽快建立符合国际标准的银行信用内部评级体系和风险模型。(2)建立完善的内控机制和激励机制,严格贷款等资产业务的流程控制,明确责任和收益的关系,如落实贷后问责制、审贷分离等措施。(3)充分利用科技信息手段,尽快建立并完善信用风险监测信息系统,建立客户基础数据库和开发客户跟踪系统,实现信用风险的动态化管理。(4)通过对资产投资方案的机会成本进行对比,选择适时退出策略,以实现最佳的资产配置效果。(5)利用新兴工具和技术来减少和控制信用风险,建立科学的业绩评价体系。
2. 对利率风险和流动性风险的防范:(1)构建完善的内部风险管理机制, 强抵御流动性风险和利率风险的能力。(2)健全独立的内部风险管理体系。
3. 对操作风险的防范:(1)建设内部风险控制文化。(2)加强内控制度建设。
2.怎样理解中央银行的性质和职能?
性质:像政府不是政府,像银行不是银行
1、不以盈利为目的
2、不经营普通商业银行业务
3、在制定和执行国家货币金融政策时,有相对独立性
职能:1、发行的银行
中央银行是发行的银行包括两个方面含义:中央银行垄断银行券的发行权;
2、银行的银行:指中央银行面向商业银行和其他金融机构办理金融业务
3、国家的银行(政府的银行)
(1)代理国库,即充当政府的出纳;
(2)充当政府的金融代理人,代办各种金融事务。
(3)对国家给予信贷支持。
(4)作为国家的最高金融管理当局,执行金融行政管理;
(5)制定和实行货币政策。
3.中央银行是否需要独立性?
中央银行独立性含义
既不能视中央银行为一般政府机构,也不能使之完全独立于政府之外,不受政府约束,而应在政府的监督和国家总体经济政策的指导下,独立地制定、执行货币政策。这就是当代中央银行的相对独立性。
4. 中央银行的业务有哪些?
(一)负债业务 1、货币发行。2. 准备金存款:3. 财政存款:
4. 资本:中央银行必须保留一定的资本金,以保证业务的正常开展。三种类型:
(1) 政府出资;(2)混合持股。
(3)银行持股。即中央银行的资本,是由该国的商业银行按一定资本量认购其股票。
(二)资产业务
1、再贴现业务
2、贷款业务:3、证券买卖业务:4、保管黄金外汇储备
(三)中间业务
1、集中办理票据交换:2、结清交换差额
3、办理异地资金转移
5.简述金融监管对一国经济、金融运行的重要意义。
狭义的金融监管是指金融监管当局依据国家法律法规的授权对整个金融业实施的监督
管理。
广义的金融监管是在当局监管之外,还包括了金融机构内部控制与稽核的自律性监管、同业组织的互律性监管、社会中介组织和舆论的社会性监管等。
金融监管及其范围:
1、金融业的风险:信用风险、利率风险、汇率风险、市场风险、政策风险、国家风险、操作风险、道德风险等
2、监管范围:商业银行、非银行金融机构、货币市场、资本市场、外汇市场、金融衍生金融工具交易、保险市场等
3、监管机构:专设监管机构、财政部、中央银行。
金融监管的必要性:
1、维护金融体系的安全与稳定
2、保护存款人和社会公众的利益
3、维护金融秩序和公平竞争,提高金融效率
4、保证中央银行货币政策的顺利实施
6、 金融监管的内容
(1) 市场准入的监管
(2) 市场运作过程的监管
(3) 资本充足度监管
(4) 流动性监管
(5) 资产质量监管
(6) 对银行内部控制制度的监管
(7)市场退出监管
7、 货币乘数的影响因素有哪些?
(1)现金漏损率(c ):(2)定期存款与支票存款的比率(t )(3)超额准备金率(e ):
(4)法定存款准备金率(r d ,r t ):
5、期货与期权的区别有哪些?
第一,权利义务的对称性不同。
第二,标准化程度不同。
第三,盈亏风险不同。
第三,保证金不同。
1、如何理解利息的本质。
利息:借贷关系中由借入方支付给贷出方的报酬。利息是在偿还借款时大于本金的那部分金额。因此,利息本质上是利润的一部分,它来源于生产过程,来源于劳动者创造的剩余价值的一部分。
5、利率的功能有哪些?
1、调节功能:
2、分配功能:
3、传递导向功能:
1. 简述通货膨胀的类型。
经济学家按不同的标准,将其分为下列类型:
(1)按照价格水平上升的速度区分
温和的通货膨胀,年物价水平上升速率在10%以内,也称爬行式的通货膨胀。 严重的通货膨胀,年物价水平上升速率在10%-100%,也称奔腾式的通货膨胀。
恶性通货膨胀,年物价水平上升速率超过100%,亦称超级通货膨胀。
(5)按照产生原因的不同区分
需求拉动型通货膨胀。
成本推进型通货膨胀。
混合型通货膨胀。
结构型通货膨胀。
3. 试分析通货膨胀的成因和社会经济效应,并提出治理对策。
原因:通货膨胀的直接原因是货币供应过多。货币供应量与货币需求量相适应,是货币流通的基本要求,如果违背这一准则,过量发行货币,超过了经济生活中所需要的客观数量界限,必然会出现“过多的货币追逐过少的商品”,从而引起货币贬值、物价上涨、通货膨胀现象。
社会经济效应:1. 经济增长效应;2. 强制储蓄效应;3. 收入和社会财富的再分配效应;
4. 资源配置的扭曲效应;5. 经济与社会秩序的混乱效应。
治理对策:
1需求政策:采取紧缩性的货币政策和财政政策来抑制过旺的总需求
1)控制货币供给的增长。
2)提高利率。
3)紧缩性的财政政策,它通常采取增加税收或减少政府支出的形式。
2收入政策:它是通过对工资和物价的上涨进行直接干预来达到降低通货膨胀率的目的。
1)规劝。。
2)自愿的工资——价格指导线。
3)以税收为基础的收入政策:
4)工资、价格管制:
3供给政策:压缩总需求,扩张总供给来适应总需求。
4. 试全面、客观地评价通货紧缩的社会经济效应,并提出相应的对策。
(一)通货紧缩对经济增长的威胁:
(1)物价水平的持续下降意味着货币购买力不断提高,消费推出,抑制总需求,商业萎缩,进而影响就业增长,形成工资下降压力,进入通货紧缩螺旋,最终导致经济衰退或萧条。(2)物价水平的持续下降意味着实际利率的上升,投资成本变得昂贵,投资项目的吸引力下降,投资减少必然导致经济增长的下降,可能形成经济衰退。(3)通货紧缩可能引发银行业危机
(二)通货紧缩对于经济的积极影响在于:伴随着经济增长率的上升的长期轻度通货紧缩对消费者有利,从而能使社会经济在安定的环境中以一个恰当的速度增长。 应对通货紧缩应根据不同形成机制采取不同的对策:(1)针对以制度性和结构性为主要特征的通货紧缩,必须采取深化改革的对策。(2)针对市场竞争导致的价格下降,采取不干预政策,并通过法制建设保护竞争性价格下降。(3)针对开放而引起的输入性通货紧缩,既扩大出口,积极引进外资,又适度保护国内市场。(4)对于因技术进步、管理改善等导致的成本降低,价格下降,采取积极鼓励的对策。(5)采取适当宽松的货币政策,适度刺激需求。
2、信用的主要形式有哪些?
现代信用的形式繁多,按信用主体的不同,可分为商业信用、银行信用、国家信用、消费信用和国际信用等五种主要形式。此外,还有其他信用形式,如租赁信用、民间信用、合作信用等。
3、商业信用的特点、作用与局限性。
商业信用的特点:
1)以商品买卖为基础;
2)双方都是商品生产者或经营者,是企业间的直接信用;
3)商业信用直接受实际商品供求状况的影响。
商业信用的作用:
1)有利于润滑生产和流通;
2)加速了商品价值的实现过程和资本周转;
商业信用的作用受自身在规模、方向上和链条稳定性等局限性的影响。
商业信用的局限性:
1)商业信用的规模受单个企业拥有的货物与资金数量的限制。
2)商业信用受到方向上的局限。
3)信用链条的不稳定性。
4、银行信用的特点与作用。
特点:1)是一种间接信用, 银行作为信用中介;
2)是以货币形态提供的信用,无对象的局限性。
3)银行信用贷放的是社会资本,无规模局限性。
4)银行信用在期限上相对灵活,可长可短。
作用:在信用领域中,银行信用无论在规模上、范围上、期限上都大大超过商业信用,在信用领域中居于主导地位。国家信用、商业信用等日益依赖于银行信用,商业票据、国债券的贴现和发行等往往要通过银行进行。
5、分析银行信用与商业信用的关系。
1 商业信用与银行信用的联系:①商业信用的发展是银行信用产生的基础,商业信用工具需要银行信用工具来替代。②银行信用的产生是克服商业信用局限性的需要。 2 银行信用与商业信用的区别:①商业信用是商品生产者之间以商品形态提供的信用,贷出的资本就是待实现的商品资本。而银行信用的实质是银行作为中介使货币资本所有者通过银行和职能资本之间发生的信用关系②商业信用主要是职能资本在商品买卖中相互提供的信用,商业信用的债权人和债务人都是职能资本。而银行信用的对象是货币资本。银行信用对企业来说,属于间接融资。③商业信用的发展程度直接依存于商品生产和流通的状况。银行信用可以突破商业信用的局限性,扩大信用的规模和范围。
6、国家信用的积极作用是什么?
1)调节国库年度收支的临时失衡;2)调节财政收支, 弥补财政赤字;3)调节经济总量与结构;4)配合其他经济政策的实施。