盈利胜率和盈亏比的重要性
最近几年金融业在中国市场得到了高速蓬勃的发展，股票、期货等投资标的也逐步被广大投资者所接受。可惜的是，在绝大多数的投资者中间，很多人并没有取得好的收益，有些人甚至出现了严重的亏损，打击了自己的自信心也影响到了生活。
在金融市场进行投资，要求投资者具备专业性极强的博弈能力。投资者每交易一笔单子，就会被扣除一笔交易手续费。从投掷骰子角度来说，即使赢利概率在50%，每10次交易里面有5次是盈利，5次交易是亏损的，盈亏比是1:1的话，周而复始的交易下去，投资资金始终是处在一个递减的游戏之中。交易的次数越多资金的损耗就越快。 在变化无常的金融市场里面要想立于不败之地，首先要在两个方面多花精力勤于练习：一个是要提高盈利概率；其次就是要找到合适的盈亏比。
首先，从概率角度分析，为什么很多投资者操作会亏损甚至惨败。有些投资者在经历了多年以来的市场磨练，掌握并拥有了较高的行情研判能力，有的时候交易盈利的成功率甚至超过了80%。100次里面其80次的交易都是盈利的，但是偶尔一两次的判断失误，受人性弱点的影响始终抱着侥幸心理期待行情能够回转，造成一而再再而三地错过最佳止损点。随着亏损的越来越大，直到这笔单子的亏损总数超过了以前80次交易所获得的盈利总和，最后导致账户的全面亏损。他虽然具备80%的高胜率能力，最后却还是以亏损出局。这就是明白的告诉我们光有高盈利胜率是远远不够的。之所以失败在于没有严格执行止损，没有设定合理的盈亏比。
其次，我们来说说那种盈利胜率保持在30%~50%之间的交易者。这类投资者往往都是具备高的盈亏比。他们通常比较厌恶风险，面对风险时会更加的谨慎。他们的自控力和止损的执行力比较强。虽然他们的盈利胜率不是很高，十次交易里面有五六次是亏损的，但是他们往往能够将亏损的幅度控制在即时总资金的3%~5%左右。即使哪怕连续亏损了6次（假设投入初始资金是10万），总亏损也只有0.3+0.291+0.28227+0.2738+0.2656+0.2576=1.67万，连续亏损六次后剩余的资金是8.33万。但是他们每次盈利的数额都是很可观的，一次盈利可以达到总资金的9%以上（此时他的盈亏比是3:1），第一次盈利8.33*9%=0.7497，就可以让总资金增长到9.08万；第二次盈利9.08*9%=0.82，可让总资金增长到9.9万；第三次盈利9.9*9%=0.891，可让总资金增长到10.8万；如果说光看看数字没法让你有个清晰的认知的话，那么就让我来通过表格加走势图的方式展现给你，希望视觉上的冲击让你能有个更加直观的感受，明白蕴藏在投资交易中的奥秘。
图十七、图十八中所示，按照固定百分比止损，每次的亏损数额都是在不断的减少。但是每次盈利的数额却都是在大幅度的增长，这就是复利的魔力。总共交易了18次，我们仅仅只做对了其中的6次行情而已，就已经实现了账户转亏为盈的目的。只要我们严格遵守上述的交易思想，那么我们的净值变化图永远都将是朝上运行的。随着交易次数的不断增加，盈利数额会遵从复利规则成爆发式增长。这将是一件非常诱人的事情。至于具体的止损比例和盈亏比的设置，需要你们在日常的交易试错过程中不断地加以总结，直到摸索出一种符合你自身需求的资金管理模式。
理解了上面内容的朋友，想必你应该多少会领悟到了些许隐藏在交易世界里的真谛。哪怕是低盈利概率的投资者，只要他能够控制好合理的盈亏比，在金融市场上照样可以立于不败之地。
友情提醒：在交易买卖的过程中，我们要想长期获得资本的稳定增值，最终实现我们的财富自由。必须要遵守的规则有:
1：请及时止损将风险控制在小的范围之内
2：请放大盈利
3：合理的仓位控制，合理的仓位控制能够直接限制亏损的幅度
4：请坚持利用当下总资金的固定百分比（如3%~5%）来控制亏损
5：请坚持利用当下总资金的固定百分比（如9%）来获取可观的盈利，具体盈亏比因人而异
6：不断重复坚持运用以上几条规则，你就能够借助复利的神奇魔力，早日实现人生的财富自由。