第三章企业的股份制改组-企业股份制改组的目的

2015年证券从业资格考试内部资料

2015证券发行与承销

第三章 企业的股份制改组

知识点：企业股份制改组的目的

● 定义：

企业股份制改组的目的包括：确定法人财产权、建立规范的公司治理结构、筹集资金。

● 详细描述：

（一）确立法人财产权

规范的公司能够有效地实现出资者所有权与公司法人财产权的分离。

（二）建立规范的公司治理结构

从根本上讲，我国企业改革的目的在于明确产权，塑造真正的市场竞争主体，以适应市场经济的要求。

（三）筹集资金

随着社会化大生产的发展，公司需要在广泛的社会范围内筹集资金。例题：

1.拟改组企业应聘请具有改组和主承销商经验的证券公司作为企业股份制改组的财务顾问，并向该证券公司提供本企业的基本情况。

A.正确

B.错误

正确答案：A

解析：本题所要考核的知识点是拟订总体改组方案。

拟改组企业应聘请具有改组和主承销商经验的证券公司作为企业股份制改组的财务顾问，并向该证券公司提供本企业的基本情况。企业及其财务顾问根据企业自身的实际情况，按照有关法规政策和中国证监会的要求，提出关于本次股份制改组及发行上市的总体方案。

所以，本题说法正确。

2.企业主要的形态有（）。A.独资企业

B.合伙企业

C.家族企业

D.公司企业

正确答案：A,B,D

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的——筹集资金。随着社会化大生产的发展，公司需要在广泛的社会范围内筹集资金。就企业的三种形态——独资企业、合伙企业和公司企业而言，股份有限公司通过发行股票，能够在短期内将分散在社会上的闲散资金集中起来，筹集到扩大生产、规模经营所需要的巨额资本，从而增强公司的发展能力。

所以，本题答案为ABD。

3.规范的公司能够有效地实现出资者所有权与公司法人财产权的相互（）。

A.衔接

B.包含

C.分离

D.印证

正确答案：C

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的——确立法人财产权。

规范的公司能够有效地实现出资者所有权与公司法人财产权的分离。在企业改组为股份公司后，公司拥有包括各出资者投资的各种财产而形成的法人财产权。法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，同时，从经济意义上回答了资产的经营问题。

所以，本题答案为C。

4.我国企业股份制改组的目的是（）。

A.建立规范的公司治理结构

B.筹集资金

C.剥离不良资产

D.确立法人财产权

正确答案：A,B,D

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的。企业股份制改组的目的包括：

（1）确立法人财产权。

（2）建立规范的公司治理结构。

（3）筹集资金。

所以，本题答案为ABD。

5.法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，同时从经济意义上回答了资产的经营问题。

A.正确

B.错误

正确答案：A

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的——确立法人财产权。

在企业改组为股份公司后，公司拥有包括各出资者投资的各种财产而形成的法人财产权。法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，同时，从经济意义上回答了资产的经营问题。

所以，本题说法正确。

6.（）是公司作为独立民事主体存在的基础。

A.公司法人财产的独立性

B.公司建立董事会

C.公司经营权的独立性

D.公司募足股份

正确答案：A

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的——确立法人财产权。

法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，同时，从经济意义上回答了资产的经营问题。公司法人财产的独立性是公司参与市场竞争的首要条件，是公司作为独立民事主体存在的基础，也是公司作为市场生存和发展主体的必要条件。

所以，本题答案为A。

7.下列属于企业股份制改组优点的是（）。

A.可以实现企业投资主体的多元化，明晰产权关系B.建立起以股东大会、董事会、监事会、经理分权与制衡为特征的公司治理

结构

C.将公司直接置于市场的竞争与监督之中，使公司的经营情况能够迅速地反映出来，公司经营者的业绩也直接由市场加以评价

D.较好地建立起公司的竞争机制、激励机制和管理结构，以促进公司的发展正确答案：A,B,C,D

解析：本题所要考核的知识点是建立规范的公司治理结构。

通过企业股份制改组，可以实现企业投资主体的多元化，明晰产权关系，建立起以股东大会、董事会、监事会、经理分权与制衡为特征的公司治理结构，将公司直接置于市场的竞争与监督之中，使公司的经营情况能够迅速地反映出来，公司经营者的业绩也直接由市场加以评价，较好地建立起公司的竞争机制、激励机制和管理结构，以促进公司的发展。

所以，本题答案为ABCD。

8.企业改组的原则要求包括（）。

A.突出公司主营业务，形成核心竞争力和持续发展的能力

B.按照《上市公司治理准则》的要求独立经营，运作规范

C.有效避免同业竞争

D.减少和规范关联交易

正确答案：A,B,C,D

解析：四个选项都符合

9.通过股份制改组，可以形成投资主体的多元化，明晰产权关系，建立起以

()分权与制衡为特征的公司治理结构。

A.股东大会

B.董事会

C.监事会

D.经理

正确答案：A,B,C,D

解析：考查股份制改组

10.企业股份制改组的目的之一是（）。

A.提高知名度

B.筹集资金C.公司需要

D.国家需要

正确答案：B

解析：考查企业股份制改组的目的

11.我国企业改革的目的在于实现企业投资主体的多元化，明晰产权关系，建立起以()分权与制衡为特征的公司法人治理结构。

A.股东大会

B.经理

C.董事会

D.监事会

正确答案：A,B,C,D

解析：四个选项都符合

12.公司的出资者都是公司的内部成员，因此，出资者的所有权与法人财产权相互独立运作。

A.正确

B.错误

正确答案：A

解析：本题所要考核的知识点是企业股份制改组的目的——确立法人财产权。

公司法人财产的独立性是公司参与市场竞争的首要条件，是公司作为独立民事主体存在的基础，也是公司作为市场生存和发展主体的必要条件。公司的出资者都是公司的内部成员，因此，出资者的所有权与法人财产权相互独立运作。

所以，本题说法正确。

13.我国企业股份制改革的目的是()。

A.建立规范的公司治理结构

B.筹集资金

C.剥离不良资产

D.确立法人财产权

正确答案：A,B,D

解析：企业股份制改革的目的14.关于法人财产权的说法，下列表述错误的是（ ）。

A.规范的公司能够有效地实现出资者所有权与公司法人财产权的分离

B.在企业改组为股份公司后，公司拥有包括各出资者的各种财产而形成的法人财产权

C.法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，但是，无法从经济意义上回答资产的经营问题

D.公司法人财产的独立性是公司参与市场竞争的首要条件，是公司作为独立民事主体存在的基础，也是公司作为市场生存和发展主体的必要条件正确答案：C

解析：本题所要考核的知识点是确立法人财产权。

C项：法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题，同时，从经济意义上回答了资产的经营问题。所以，C项表述错误。

A项：规范的公司能够有效地实现出资者所有权与公司法人财产权的分离。所以，A项表述正确。

B项：在企业改组为股份公司后，公司拥有包括各出资者投资的各种财产而形成的法人财产权。所以，B项表述正确。

D项：公司法人财产的独立性是公司参与市场竞争的首要条件，是公司作为独立民事主体存在的基础，也是公司作为市场生存和发展主体的必要条件。所以，D项表述正确。

本题为选非题，所以，本题答案为C。

15.进行股份制改组的上市企业主要来源有（）。

A.国有大中型企业通过资产重组，通过募集方式设立并上市

B.1990年年底以前改制并向社会公开发行股票的公司

C.有限责任公司整体变更成股份有限公司且其过去3年业绩可连续计算

D.1994年7月1日《公司法》生效前成立的定向募集公司

正确答案：A,B,C,D

解析：考查进行股份制改组的上市企业主要来源

16.下列有关国有企业股份制改组目的的陈述，正确的有（）

A.上市

B.确立法人财产权

C.建立规范的公司治理结构D.筹集资金

正确答案：B,C,D解析：考查国有企业股份制改组目的