第二节 金融机构体系的构成

第二节 金融机构体系的构成

一、金融体系的模式

1、单一银行体系：全国仅有一家主要的国家银行，不区分央行和商业银行职能。计划经济国家采用，实质上并不是银行。 2、二级银行体系：金融体系以中央银行为核心，商业银行为主体，多种金融机构并存的金融机构体系。 3、央行职能松散的金融体系：没有“独立”的央行。香港 新加坡

基本框架：中央银行 商业银行：存款机构 专业银行： 政策性银行： 非银行金融机构： 商业银行 商业银行是指以经营存款和对工商企业发放短期信贷为本源业务的银行

称谓之由来：从历史上看，商业银行是为满足工商企业融资需求而产生的，商业银行为他们提供大量短期商业性信贷。 货币兑换商：兑换保管货币

原始银行（近代银行）：货币兑换商开始放款生息。

全额准备转变为部分准备 保管业务变为存款业务 保管凭条变为银行券 现代银行开始形成：业务范围不断扩展。 商业银行区别于其他金融机构的特征：

吸收活期存款，开列支票存款的方式提供大部分的货币。 业务内容广泛：其他金融机构有法定的业务范围。 中央银行 中央银行是专门从事货币发行，监督和管理金融业，办理对银行业务，制定执行一国货币政策的特殊金融机构。 产生：统一发行银行券 票据清算和交换 充当最后贷款人 金融管理

特点：不以营利为目的：不为工商企业和个人提供服务 特殊的金融管理方式：非行政手段 专业银行指定业务范围和提供专门性金融服务的银行。 央行也是一种专业银行

储蓄银行：专门办理居民储蓄业务，以其为主要资金来源的银行。 资金投向：抵押贷款和国债 不动产抵押银行：专门经营不动产抵押放款的业务，其资金主要来源依靠发行不动产抵押证券的方式筹集 政策性银行政府出于特定目的设立，以满足整个社会经济发展需要的银行 也是一种专业银行 但其资金主要来源于政府拨款、债券、发行股票以及一些特定基金，不吸收储蓄存款，资金投向指定领域。 开发银行：政府设立的不以营利为目的，从事长期基础性投资的银行 世界银行：国际复兴及开发银行 亚洲开发银行

进出口银行：专门从事有关进出口业务的信贷和担保业务，以支持本国对外贸易。 农业银行：从事农业信贷的专业银行 非银行金融机构

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非银行金融机构：不是以吸收存款为主要资金来源，而是以某种特殊方式吸收资金并运用资金，能够提供特色金融服务的金融机构。

保险公司：经营保险业务的金融机构

资金来源：保费 资金投向：长期证券，发放不动产抵押贷款。 主要业务范围：人寿、财产和灾害 证券公司/投资银行

主要业务范围：证券承销、私募发行、证券交易、兼并和收购、基金管理、风险控制工具的创新和交易、咨询、财务顾问。 信托投资公司：以资金或其他资产为信托标的，根据委托人意愿， 以受托人身份经营信托资产的金融机构。（代人理财） 业务：委托贷款/投资信托等等

财务公司：初衷是为企业集团内部筹集、融通资金，现业务范围扩大，经营部分银行业务。 对财务公司管制宽松，财务公司和商业银行的差别在缩小。 租赁公司：主要经营融资租赁的金融机构。

融资租赁：由出租人购进或租进设备，再出租给所需的企业使用的一种租赁方式。 基金（组织） 养老基金 共同基金 货币市场共同基金

养老基金：将由雇主缴纳和雇员工资中扣除和雇员自愿缴纳的资金交给某个基金组织管理，实现保值增值，在将来以年金的形式为人们提供养老金。 主要投资与长期证券。 私人养老金计划和公共养老金计划 共同基金/投资基金

通过发行基金单位，集中不确定的众多投资者的零数基金，交由专门的投资机构进行投资（主要投资于各种有价证券）而投资收益由原有出资者按出资比例分享的一种投资工具。

货币市场共同基金：主要投资于货币市场的共同基金，并且投资者可以通过签发支票的方式来兑现。

通过发行基金单位，集中不确定的众多投资者的零数基金，交由专门的投资机构进行投资（主要投资于各种有价证券）而投资

收益由原有出资者按出资比例分享的一种投资工具。

邮政储蓄机构：可以吸收存款，但不能对工商企业发放贷款，资金运用主要是存入央行，购买国债，发放同业贷款等（后两者我国无） 。

第三节我国的金融机构体系

银行体系现状

•以国有四大商业银行为骨干，政策性银行、股份制商业银行、信用合作机构、以及外资银行并存的多元化商业银行体系。

中国银行：原本主要办理国际结算和外汇业务。 中国农业银行：原本主要办理农村信贷。 工商银行：城镇居民工商企业信贷 建设银行：基本建设贷款 股份制商业银行

股份制商业银行：10家全国性股份制商业银行和在原城市信用社基础上形成的城市商业银行。

全国性股份制商业银行：交通银行、光大银行、中信实业银行、华夏银行、民生银行、招商银行、深圳发展银行、广东发展银行、浦东发展银行、福建兴业银行。

专业银行？ 烟台住房储蓄银行 蚌埠住房储蓄银行

政策性银行 国家开发银行： 中国进出口银行 中国农业发展银行

第一节 货币供给口径

货币是任何一种被普遍接受为交易媒介、支付工具、价值储藏和计算单位的物品。货币就是货币行使的职能．

在现代社会，充当交易媒介等职能的不仅是现金。 所以，现金发行肯定不是货币供给的全部。 那么，什么才是货币供给？ 各国衡量一项金融资产是否是货币/准货币的标准，是其流动性大小． 依据流动性大小，货币分为不同的层次 在这个基础上，各国定义货币是不同的 美联储的货币计量

M0=通货（现金） M1= M0+活期存款+支票存款+旅行支票

M2= M1 M3= M2 L= M3

+小面额定期存款 +大面额定期存款 +短期财政部证券

+储蓄存款+货币市场存款账户 +货币市场共同基金份额（机构所有） +商业票据 +货币市场共同基金份额（非机构所有） +定期回购 +短期债券 +隔日回购协定 +定期欧洲美元 +银行承兑票据 +隔日欧洲美元 +人寿保险单 我国的货币计量 M0=通货（现金）

M1= M0 M2= M1 M3= M2

+企业活期存款

+城乡居民储蓄存款 +金融债券

+机关团体部队存款 +企业定期存款 +商业票据 +农村存款 +外币存款 +大额可转让存单 +个人持有的信用卡类存款 +信托类存款 广义货币供给和狭义货币供给